股指期貨交易的稅收問題

1、金融衍生品FinancialDerivatives股指期貨交易的稅收問題近期l來國務(wù)院有關(guān)部nB多次表示要盡快推出Il曼票指數(shù)期貨o2007年2月7B國務(wù)院第168次常務(wù)會議通過(《期貨交易管理?xiàng)l倒a2007年4月158起施行。該條倒將適用期貨交易范圍從原有規(guī)定的商品期貨交易擴(kuò)大為商品和金融的期貨和期權(quán)合約交易為推出囂曼票指數(shù)期貨掃清7法律障礙是完善國內(nèi)資本市場的一件大事。稅收是股指期貨交易涉及的一項(xiàng)重要成本和制度因素，所以關(guān)于股指期貨

2、交易稅收政策的問題仍有進(jìn)一步探討并明確的必要。一期貨交易適用的現(xiàn)行稅收政策現(xiàn)行稅收政策，主要適用于商品期貨交易及其交易機(jī)構(gòu)。目前實(shí)施的商品期貨交易的稅收政策，將對金融期貨稅收政策提供有益的參考。(一)關(guān)于營業(yè)稅1銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)從事期貨買賣業(yè)務(wù)，以賣出價(jià)減去買入價(jià)后的余額為營業(yè)額。非金融機(jī)構(gòu)和個(gè)人買賣期貨，不征收營業(yè)稅。2自2005年1月1日起，準(zhǔn)許上海、鄭州、大連期貨交易所代收的期貨市場監(jiān)管費(fèi)從其營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額中扣除。3自200

3、5年1月1日起，準(zhǔn)許期貨經(jīng)紀(jì)公司為期貨交易所代收的手續(xù)費(fèi)從其營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額中扣除。(二)關(guān)于企業(yè)所得稅1上海期貨交易所、大連商品交易所和鄭州商品交易所依據(jù)財(cái)政部“商品期貨交易財(cái)務(wù)管理暫行規(guī)定》(財(cái)商字[1997144號)的有關(guān)規(guī)定，分別按向會員收取手續(xù)費(fèi)收入20％比例計(jì)提的2007年2月號文／沈彤風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，在風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金余額達(dá)到本期貨交易所法定注冊資本10倍的額度內(nèi)，可在企業(yè)所得稅稅前扣除。2期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)提取準(zhǔn)備金的問題。

4、期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)按財(cái)務(wù)規(guī)定計(jì)提的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金和交易損失準(zhǔn)備金，不能作為企業(yè)所得稅稅前扣除費(fèi)用的依據(jù)。期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)在年終申報(bào)繳納所得稅時(shí)，應(yīng)依據(jù)稅收法規(guī)規(guī)定將多計(jì)提的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金和交易損失準(zhǔn)備金余額轉(zhuǎn)入當(dāng)期應(yīng)納稅所得額，不得以準(zhǔn)備金的形式結(jié)轉(zhuǎn)以后納稅年度。3期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)固定資產(chǎn)折舊的問題。期貨交易所和期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)購置為期貨交易服務(wù)的通訊設(shè)備和電子計(jì)算機(jī)，可以實(shí)行雙倍余額遞減法或年數(shù)總和法，折舊方法一經(jīng)選用，不得

5、隨意改變，確實(shí)需要改變折舊方法的，應(yīng)當(dāng)在下一納稅年度開始前報(bào)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)備案。上述固定資產(chǎn)折舊年限不得少于5年。4期貨交易所交納監(jiān)管費(fèi)的問題。期貨交易所交納的監(jiān)管費(fèi)凡符合財(cái)政部、國家稅務(wù)總局《關(guān)于企業(yè)收取和交納的各種價(jià)內(nèi)外基金(資金、附加)和收費(fèi)征免企業(yè)所得稅等幾個(gè)政策問題的通知》(財(cái)稅字[1997122號)規(guī)定的條件的，允許在計(jì)征所得稅時(shí)稅前扣除。5期貨交易所收取的席位占用費(fèi)和年會費(fèi)的問題。期貨交易所按規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)向會員一次性收取的席位占

6、用費(fèi)，屬于企業(yè)的維普資訊應(yīng)付款項(xiàng)，可不作為應(yīng)稅收入，不征收企業(yè)所得稅；期貨交易所按規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)向會員收取的年會費(fèi)，作為當(dāng)年的營業(yè)收入，應(yīng)按稅收法規(guī)規(guī)定計(jì)征企業(yè)所得稅。6期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和期貨投資企業(yè)支付會員資格費(fèi)、席位占用費(fèi)和年會費(fèi)的問題。期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和期貨投資企業(yè)向期貨交易所支付的會員資格費(fèi)，不得作為本機(jī)構(gòu)和企業(yè)的費(fèi)用扣除，就作為長期投資處理。期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和期貨投資企業(yè)收到期貨交易所退還原繳納的會員資格費(fèi)，作收回長期投資處理，如有差額，作為投

7、資損益處理，增加或減少當(dāng)年應(yīng)納稅所得額；期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和期貨投資企業(yè)在基本交易席位之外增加席位而繳納的席位占用費(fèi)，作為其他應(yīng)收款，在計(jì)征所得稅時(shí)不允許稅前扣除；期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和期貨投資企業(yè)按規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)向期貨交易所支付的年會費(fèi)，作為當(dāng)年的管理費(fèi)用，在計(jì)征所得稅時(shí)允許稅前扣除。7機(jī)構(gòu)從事期貨交易取得的所得，應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益，按規(guī)定征收企業(yè)所得稅。任何機(jī)構(gòu)都應(yīng)嚴(yán)格遵守財(cái)經(jīng)紀(jì)律，不允許將從事證券交易的所得置于賬外隱瞞不報(bào)。8機(jī)構(gòu)從事期貨等交易所得，應(yīng)按

8、《中華人民共和國企業(yè)所得稅暫行條例第十五條的規(guī)定，按稅務(wù)機(jī)關(guān)核定的預(yù)繳期限，及時(shí)預(yù)繳入庫。交易中發(fā)生的虧損，可用下一繳期的盈利抵補(bǔ)，或至年終匯算清繳。二股指期貨稅收政策問題(一)稅法關(guān)于股指期貨的定義股指期貨屬金融期貨的一種，應(yīng)納入金融期貨統(tǒng)一定義?，F(xiàn)行營業(yè)稅政策規(guī)定，非貨物期貨，是指商品期貨、貴金屬期貨以外的期貨，如外匯期貨等。按照《期貨交易管理?xiàng)l例》的規(guī)定，金融期貨合約的標(biāo)的物包括有價(jià)證券、利率、匯率等金融產(chǎn)品及其相關(guān)指數(shù)產(chǎn)品。因此

9、，在修訂營業(yè)稅稅目注釋過程中，對包括股指期貨在內(nèi)的金融期貨應(yīng)予以進(jìn)一步界定，可對《期貨交易管理?xiàng)l例》有關(guān)金融期貨內(nèi)容予以確認(rèn)。(二)稅法關(guān)于金融期貨機(jī)構(gòu)及其提供服務(wù)性質(zhì)的確認(rèn)現(xiàn)行營業(yè)稅政策對金融企業(yè)和非金融企業(yè)適用政策有所不同。在《期貨交易管理?xiàng)l例》出臺過程中，考慮到金融期貨推出后，證券公司、基金管理公司、商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)將成為重要的市場參與者，將期貨公司明確定位為金融企業(yè)。據(jù)此，期貨公司應(yīng)適用金融企業(yè)營業(yè)稅政策。但是，對于期貨公司提

10、供的主要服務(wù)及其收取的各項(xiàng)費(fèi)用，如擔(dān)保金等，是否屬于金融服務(wù)收入范疇，需要做出具體判斷和明確。根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》，金融期貨交易的收費(fèi)項(xiàng)目、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)和管理辦法由國務(wù)院有關(guān)主管部門統(tǒng)一制定并公布，對于這些項(xiàng)目收入，應(yīng)按照金融服務(wù)征收營業(yè)稅。(三)關(guān)于不同形式主體從事股指期貨交易適用營業(yè)稅政策根據(jù)營業(yè)稅暫行條例及其實(shí)施細(xì)則的規(guī)定，銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)從事期貨買賣業(yè)務(wù)，以賣出價(jià)減去買入價(jià)后的余額為營業(yè)額；非金融機(jī)構(gòu)和個(gè)人買賣期貨，不征收營

11、業(yè)稅。股指期貨交易屬期貨交易范疇，如無特殊考慮，應(yīng)沿用上述政策規(guī)定。(四)關(guān)于明確金融期貨交易涉及營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額題目前，上海、鄭州、大連期貨交易所代收的期貨市場監(jiān)管費(fèi)從其營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額中扣除。比照該規(guī)定，對中國金融期貨交易所代收的股指期貨市場監(jiān)管費(fèi)用，應(yīng)允許從其營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額中扣除。對期貨經(jīng)紀(jì)公司為股指期貨交易所代收的手續(xù)費(fèi)，也應(yīng)允許從其營業(yè)稅計(jì)稅營業(yè)額中扣除。(五)關(guān)于股指期貨交易中強(qiáng)行平倉征免營業(yè)稅問題《期貨交易管理?xiàng)l例》規(guī)定

12、，期貨交易所會員未在期貨交易所規(guī)定的時(shí)間內(nèi)追加保證金或者自行平倉的，期貨交易所應(yīng)當(dāng)將該會員的合約強(qiáng)行平倉，強(qiáng)行平倉的有關(guān)費(fèi)用和發(fā)生的損失由該會員承擔(dān)；客戶未在期貨公司規(guī)定的時(shí)間內(nèi)及時(shí)追加保證金或者自行平倉的，期貨公司應(yīng)當(dāng)將該客戶的合約強(qiáng)行平倉，強(qiáng)行平倉的有關(guān)費(fèi)用和發(fā)生的損失由該客戶承擔(dān)。按照現(xiàn)行稅收政策原則，并不區(qū)分是自主交易還是強(qiáng)制行為。因此，在股指期貨交易過程中，不論是自行交易行為還是屬于交易所強(qiáng)行平倉行為，均按照統(tǒng)一的稅收政策執(zhí)行