審計(jì)市場結(jié)構(gòu)與市場績效的相關(guān)性研究.pdf

1、注冊會(huì)計(jì)師審計(jì)這一市場治理機(jī)制的存在，旨在提高資本市場資源的配置效率和增加社會(huì)福利，良好的審計(jì)市場績效是實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)的保證，而審計(jì)質(zhì)量是審計(jì)市場績效的核心，當(dāng)整個(gè)審計(jì)市場的審計(jì)質(zhì)量問題引起審計(jì)市場績效低下之時(shí)，研究市場績效具有一定的理論和現(xiàn)實(shí)意義。本文以產(chǎn)業(yè)組織理論為理論基礎(chǔ)，在理論分析的基礎(chǔ)之上進(jìn)行實(shí)證研究，旨在考察我國審計(jì)市場結(jié)構(gòu)的現(xiàn)實(shí)情況，并在此基礎(chǔ)上揭示了審計(jì)市場結(jié)構(gòu)與市場績效的相關(guān)關(guān)系，從而為優(yōu)化審計(jì)市場結(jié)構(gòu)、規(guī)范審計(jì)市場提供

2、相關(guān)政策建議。 本文將審計(jì)質(zhì)量看作是審計(jì)市場績效的核心，通過對(duì)審計(jì)市場結(jié)構(gòu)與市場績效的相關(guān)性的理論分析，得出基本思路：高度集中的寡占型審計(jì)市場仍然有效，可以提供高質(zhì)量的審計(jì)服務(wù)，從而提高市場績效：當(dāng)市場被幾個(gè)大型事務(wù)所瓜分之后，專業(yè)化經(jīng)營是規(guī)模化之后的競爭策略，專業(yè)化經(jīng)營使審計(jì)師獲得了行業(yè)專長，由于事務(wù)所的專用投資和學(xué)習(xí)效應(yīng)的存在，從理論上講審計(jì)師的行業(yè)專長能夠提高市場績效；事務(wù)所的專業(yè)化經(jīng)營又提高了審計(jì)市場進(jìn)入壁壘(具體來說是

3、再進(jìn)入壁壘)，市場退出壁壘也隨之提高，行業(yè)壁壘的提高能夠提高市場績效；審計(jì)市場的強(qiáng)地域性削弱了市場的有效競爭，導(dǎo)致了市場績效的低下。并在此基礎(chǔ)之上，進(jìn)一步以上市公司盈余管理的程度(即可操縱性應(yīng)計(jì)利潤)作為審計(jì)質(zhì)量的替代變量，以此衡量市場績效，然后建立相關(guān)的回歸模型對(duì)理論分析中的研究假設(shè)進(jìn)行檢驗(yàn)。研究結(jié)果表明：在一定范圍內(nèi)，審計(jì)市場集中度越高，市場績效越高；具有行業(yè)專長的審計(jì)師獲得了明顯的審計(jì)收費(fèi)溢價(jià)，但是審計(jì)師的行業(yè)專長非但沒有提高市場