商業(yè)銀行企業(yè)信貸違約風(fēng)險(xiǎn)影響因素實(shí)證研究——以某國(guó)有商業(yè)銀行一級(jí)分行為例.pdf

1、我國(guó)銀行業(yè)雖然經(jīng)歷住了全球金融危機(jī)的考驗(yàn)，但在“新常態(tài)”背景下，宏觀經(jīng)濟(jì)下行壓力較大，銀行業(yè)也面臨更加嚴(yán)峻的形勢(shì)。目前我國(guó)商業(yè)銀行的盈利水平仍然高度依賴信貸資產(chǎn)的質(zhì)量，而信貸資產(chǎn)的質(zhì)量則取決于對(duì)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的管理水平。因此，信用風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性直接關(guān)系到我國(guó)整個(gè)銀行業(yè)乃至金融業(yè)的發(fā)展與穩(wěn)定。
　　違約風(fēng)險(xiǎn)是信用風(fēng)險(xiǎn)中最主要的構(gòu)成要素，是指一段時(shí)間內(nèi)發(fā)生違約事件的可能性。它受到很多因素的影響，包括企業(yè)性質(zhì)、財(cái)務(wù)狀況、產(chǎn)業(yè)特征、宏觀經(jīng)

2、濟(jì)環(huán)境等。如何度量、預(yù)測(cè)違約風(fēng)險(xiǎn)，從而控制信用風(fēng)險(xiǎn)，提高商業(yè)銀行的全面風(fēng)險(xiǎn)管理水平，是一直擺在理論界和商業(yè)銀行面前的重大課題。
　　本文通過(guò)對(duì)現(xiàn)有的違約風(fēng)險(xiǎn)的定義、理論、影響因素和模型的梳理，選取某大型商業(yè)銀行一級(jí)分行近三年的企業(yè)信貸數(shù)據(jù)，運(yùn)用Logistic回歸模型，對(duì)造成企業(yè)信貸違約風(fēng)險(xiǎn)的主要影響因素進(jìn)行實(shí)證研究。通過(guò)對(duì)研究樣本的描述性統(tǒng)計(jì)和回歸分析，驗(yàn)證了 Logistic模型的有效性。實(shí)證研究結(jié)果表明，企業(yè)的信用等級(jí)、所有