我國商業(yè)銀行信用風險度量的實證研究——基于Logistic回歸模型的應用.pdf

1、本文以我國商業(yè)銀行信用風險度量為研究對象，以內部評級理論和商業(yè)銀行信用風險度量的相關理論為基礎，通過應用因子分析方法和Logistic回歸模型，從商業(yè)銀行角度度量企業(yè)違約的可能性。首先，通過收集大量相關研究的文獻資料，依據(jù)巴塞爾新資本協(xié)議中關于信用風險度量的內部評級理論，對國內外關于內部評級法和Logistic回歸模型的研究現(xiàn)狀進行分析。指出前人關于Logistic回歸模型應用于商業(yè)銀行信用風險評價方面的研究也存在一定的局限性，本文將針

2、對這些局限性進行改進。其次，在借鑒已有研究成果和對商業(yè)銀行進行實地調查的基礎上，結合專家的意見對制造業(yè)上市公司的2007年的財務指標進行了初選用于預測商業(yè)銀行的信用風險。在此基礎上，應用因子分析方法剔除了初選指標的相關性，選定了最終進入回歸方程的5個財務因子。這5個因子涵蓋了企業(yè)的盈利能力、運營能力、償債能力及發(fā)展?jié)摿?。接著，應用Logistic回歸模型和SPSS軟件確定各指標系數(shù)，并對方程進行了擬合優(yōu)度檢驗，對因子系數(shù)進行了分析。最后