利率市場(chǎng)化對(duì)上市銀行績(jī)效的影響研究——基于我國(guó)證券市場(chǎng)商業(yè)銀行上市公司數(shù)據(jù).pdf

1、隨著改革開(kāi)放的深入推進(jìn)，我國(guó)利率市場(chǎng)化改革步伐開(kāi)始啟動(dòng)，2000年以后，這一步伐明顯加快，并不斷取得實(shí)質(zhì)性的進(jìn)展。目前，我國(guó)的利率市場(chǎng)化改革終于只剩下了最后一個(gè)關(guān)口，即存款利率管制的全面放開(kāi)。利率市場(chǎng)化對(duì)傳統(tǒng)銀行體系的影響開(kāi)始逐步顯現(xiàn)，利率市場(chǎng)化的話(huà)題不斷升溫。如何在推進(jìn)利率市場(chǎng)化的同時(shí)，保持銀行體系的穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，不斷提高金融資源的市場(chǎng)配置效率,是當(dāng)前面臨的一個(gè)重大現(xiàn)實(shí)課題。本文的研究目的是希望通過(guò)對(duì)利率市場(chǎng)化影響的實(shí)證分析，嘗試發(fā)現(xiàn)推進(jìn)

2、利率市場(chǎng)化可能對(duì)三類(lèi)商業(yè)銀行（包括國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行）盈利影響的內(nèi)在機(jī)制和渠道，并針對(duì)性的提出相關(guān)對(duì)策。
　　本文采取理論與實(shí)證相結(jié)合的分析研究方法，在對(duì)利率市場(chǎng)化進(jìn)行度量的基礎(chǔ)上，研究利率市場(chǎng)化與商業(yè)銀行凈息差、利息收入占比、營(yíng)業(yè)費(fèi)用占比、資產(chǎn)規(guī)模之間相關(guān)關(guān)系，并研究上述相關(guān)指標(biāo)與商業(yè)銀行績(jī)效之間的計(jì)量關(guān)系，從而找到利率市場(chǎng)化對(duì)商業(yè)銀行績(jī)效影響的途徑。本文在分析過(guò)程中，為了更好的觀察推進(jìn)利率市場(chǎng)化對(duì)不同類(lèi)

3、型商業(yè)銀行的影響，把16家上市銀行分成大型國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行三個(gè)群組對(duì)比分析，以研究其中的差異。
　　本文研究和實(shí)證分析的結(jié)論為：利率市場(chǎng)化程度的提高與商業(yè)銀行凈息差的縮窄、商業(yè)銀行利息收入占比下降、商業(yè)銀行總資產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大有較強(qiáng)的相關(guān)關(guān)系。利率市場(chǎng)化背景下，凈息差縮窄對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)效益影響最廣泛、最顯著，其中城市商業(yè)銀行對(duì)利差收入的依賴(lài)最大；大型國(guó)有商業(yè)銀行提高非利息收入比重的潛力最大、抵御利差波動(dòng)的能力最