簡介：關(guān)于關(guān)于市20142014年1616月份財政預算執(zhí)行月份財政預算執(zhí)行情況的報告情況的報告主任、各位副主任、各位委員我受市政府委托，向市十六屆人大常委會第十一次會議作關(guān)于市2014年16月份財政預算執(zhí)行情況的報告，請予審議。一、上半年預算執(zhí)行情況（一）公共財政預算執(zhí)行情況（一）公共財政預算執(zhí)行情況市十六屆人大二次會議批準的2014年全市公共財政預算收入預算為3876億元，增長18。16月份，全市公共財政預算收入完成2123億元，完成年度預算的548，同比增收439億元，增長261。其中稅收收入完成1756億元，同比增收364億元，增長261稅收占比827；非稅收入完成367億元，同比增收075億元，增長258。16月份，全市公共財政預算支出完成3036億元，完成年度調(diào)整預算的554同比增支523億元，增長208％。（二）基金預算執(zhí)行情況（二）基金預算執(zhí)行情況16月份，全市基金預算收入完成1967億元，同比增收328億元，增長20。全市基金預算支出完成215億元，同比增支366億元，增長205。二、上半年主要工作今年上半年，面對復雜多變的國際國內(nèi)經(jīng)濟形勢，全市財政工作在市委的正確領(lǐng)導和市人大的監(jiān)督指導下，緊緊圍繞“三步走”戰(zhàn)略目標，堅持“穩(wěn)中求進、能快則快、又好又快”的工作導向，全力推進穩(wěn)增長、調(diào)結(jié)構(gòu)、促改革、惠民生、保穩(wěn)定，厲行節(jié)約，統(tǒng)籌兼顧，加強財政科學管理，提高資金使用效益，圓滿完成了各項工作目標任務。（一）更加注重促進經(jīng)濟持續(xù)發(fā)展，進一步提升財政收入總量質(zhì)量（一）更加注重促進經(jīng)濟持續(xù)發(fā)展，進一步提升財政收入總量質(zhì)量一是支持園區(qū)一是支持園區(qū)載體建體建設。全力推進“一區(qū)一園一帶”和7個鎮(zhèn)級工業(yè)集中區(qū)建設加快國家級開發(fā)區(qū)、省級高新區(qū)創(chuàng)建步伐。安排財政資金16億元，完善園區(qū)配套設施，增強園區(qū)重大項目承載力和發(fā)展支撐力。及時撥付各鎮(zhèn)往來資金，促進鎮(zhèn)域經(jīng)濟和7個鎮(zhèn)級工業(yè)集中區(qū)協(xié)調(diào)發(fā)展。二是支持招商引二是支持招商引資活動。安排196萬元招商引資經(jīng)費，用于整合招商隊伍，提高招商專業(yè)化水平，舉辦招商會議，圍繞產(chǎn)業(yè)鏈開展招商，加大招大引強力度。繼續(xù)放大我市交通區(qū)位優(yōu)勢，大力招引總部經(jīng)濟，發(fā)展商貿(mào)物流業(yè)。三是支持三是支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升型升級。認真落實結(jié)構(gòu)性減稅政策，積極幫助企業(yè)向上爭取項目資金，促進企業(yè)提升自主創(chuàng)新能力，在全市優(yōu)選30家企業(yè)實施企業(yè)標桿管理，鼓勵和促進重點企業(yè)加快技術(shù)改造，提高管理水平，加快企業(yè)做大做強。上半年，申請補助資金6400萬元，涉及全市企業(yè)105家（次）。促進旅游產(chǎn)業(yè)發(fā)展，整合全市旅游資源，篩選10個旅游項目，申請省級旅游業(yè)發(fā)展專項引導資金2520萬元。四是支持金融服四是支持金融服務業(yè)發(fā)務業(yè)發(fā)展。展。進一步加大招行引資力度，完善金融服務體系，大力推進銀企對接，發(fā)揮擔保公司作用，緩解企業(yè)融資難的問題，進一步推動農(nóng)村金融制度改革，引導金融機構(gòu)向鎮(zhèn)區(qū)延伸。安排金融機構(gòu)服務貢獻獎獎勵資金303萬元，申請金融業(yè)發(fā)展專項引導資金2680萬元。件。上半年，不斷加強財政支農(nóng)資金項目申報管理，及時公布財政支農(nóng)獎補政策，累計申報各類項目80個，申報獎補資金7450萬元有力地促進了農(nóng)業(yè)發(fā)展。二是二是穩(wěn)步推步推進農(nóng)業(yè)現(xiàn)進農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化?；?。撥付1328萬元，用于水產(chǎn)養(yǎng)殖、高效設施農(nóng)業(yè)等現(xiàn)代農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，支持農(nóng)村合作組織發(fā)展壯大，促進農(nóng)民收入可持續(xù)增長。三是加大三是加大農(nóng)業(yè)綜農(nóng)業(yè)綜合開合開發(fā)力度。力度。撥付農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)資金4300萬元，治理土地面積385萬畝，建設高效農(nóng)業(yè)示范基地14萬畝，建成丘陵山區(qū)開發(fā)項目5個、產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營項目7個。四是全面落四是全面落實涉農(nóng)補貼農(nóng)補貼政策。政策。及時發(fā)放糧食直補、農(nóng)資綜合補貼資金9499萬元，補貼面積達到120萬畝。發(fā)放農(nóng)機具購置補貼542萬元，促進了農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力提高。兌現(xiàn)農(nóng)業(yè)保險理賠資金449萬元，為農(nóng)戶生產(chǎn)提供風險保障。五是深入推五是深入推進農(nóng)進農(nóng)村改革村改革發(fā)展。展。推進104個村級一事一議財政獎補項目，嚴格落實“兩審一報”制度，規(guī)范農(nóng)橋建設項目管理，組織2014年度108座農(nóng)村小型公益設施橋梁工程開標會。撥付900萬元，用于鎮(zhèn)級污水處理廠建設，推動鎮(zhèn)村垃圾收運體系的形成。實施村級科學發(fā)展“三增三強”工程，支持村級集體經(jīng)濟發(fā)展，鼓勵各村發(fā)展符合自身優(yōu)勢和特點的產(chǎn)業(yè)。撥付土地整理項目資金1088萬元、土地增減掛鉤項目資金4300萬元，扎實推進土地整理和土地增減掛鉤項目建設，拓展了市鎮(zhèn)發(fā)展空間。（四）更加注重財政管理改革創(chuàng)新，進一步提高財政資金使用效益（四）更加注重財政管理改革創(chuàng)新，進一步提高財政資金使用效益一是扎一是扎實開展開展績效評價工作。價工作。認真開展重點項目績效評價工作，在各項目單位自評的基礎上，選取2012年度50個30萬元以上項目實施業(yè)務科室績效評價，并將選取部分項目聘請專家等開展再評價，有效促進了財政資金科學分配。二是二是創(chuàng)新資金投入方式。金投入方式。大膽嘗試財政資金“撥改投”，通過市場化模式發(fā)揮財政資金的激勵引導作用，并將資金范圍由二產(chǎn)擴展到一產(chǎn)，積極向省財政廳爭取500萬元用于擴大“撥改投”范圍，促進了財政資金的保值增值，取得了較好的經(jīng)濟效益和社會效益。三是放大三是放大財政資金銀行存放效益。行存放效益。進一步規(guī)范財政存款在銀行間分配，以支持地方經(jīng)濟發(fā)展、代理財政為民業(yè)務、服務質(zhì)量等指標為依據(jù)，對各商業(yè)銀行進行考核，根據(jù)考核結(jié)果確定財政資金在各商業(yè)銀行的存放份額，充分調(diào)動了金融機構(gòu)加大信貸投入，支持地方經(jīng)濟發(fā)展和提升服務質(zhì)量的積極性。同時，與各商業(yè)銀行協(xié)商，簽訂協(xié)定存款協(xié)議，協(xié)定存款利率在保障正常運行所需資金的前提下，將部分間歇性資金轉(zhuǎn)為定期存款，有效實現(xiàn)了財政資金的保值增值。上半年，增加利息收入700多萬元。四是規(guī)范政府采范政府采購管理。管理。加強定點供應商的考核，實行標書專家評審制度，嚴格執(zhí)行政府采購預算，把采購資金從預算中切塊管理，增強采購的支撐作用。建立并運行政府采購電子化信息平臺，實現(xiàn)政府采購業(yè)務全流程電子化操作，政府采購工作達到國內(nèi)先進水平。上半年，組織集中采購69次，節(jié)約資金286萬元，節(jié)約率85。五是構(gòu)建五是構(gòu)建財政大政大監(jiān)督格局。督格局。積極探索財政監(jiān)督工作方式，創(chuàng)新檢查監(jiān)督機制，做到檢查關(guān)口前移，整合力量，點面結(jié)合，構(gòu)建財政大監(jiān)督體系。進一步開展會計信息質(zhì)量檢查，加大對民生領(lǐng)域的財政資金投入監(jiān)管，提升監(jiān)督檢查質(zhì)量。六是切六是切實加強國有國有資產(chǎn)資產(chǎn)管理。管理。加強行政事業(yè)單位國有資產(chǎn)信息化管理，穩(wěn)步推進公房競拍工作，進一步加強國有公司財務及資產(chǎn)的監(jiān)管，確保國有資產(chǎn)保值增值。上半年，共組織競拍公房49處，實現(xiàn)租金收入196萬元，同比增長55。七是完善國七是完善國庫集中支付集中支付制度。制度。進一步加強預算單位零余額賬戶管理，完善財政直接支付方式，規(guī)范支付審核程序，優(yōu)化工作流程，優(yōu)化崗位配置，優(yōu)化審核前移，實施賬務審核公開化、公平化，不斷提升直接

簡介：關(guān)于鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政管理工作的自評報告關(guān)于鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政管理工作的自評報告XX縣財政局按照四川省財政廳關(guān)于開展2017年度鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政管理工作考核的通知（川財基〔2018〕2號）和XX縣財政局關(guān)于轉(zhuǎn)發(fā)的通知（漢財預〔2018〕5號）文件要求，我鎮(zhèn)針對2017年度鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政管理工作自評如下我所始終以科學發(fā)展觀為指導，以服務發(fā)展為宗旨，深入扎實開展鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政管理工作，把創(chuàng)建規(guī)范化鄉(xiāng)鎮(zhèn)財政所作為我所長期發(fā)展的工作目標和工作載體。通過創(chuàng)建，財政所各項工作都取得了長足進步。一、制度建設一、制度建設我鎮(zhèn)財政所根據(jù)承擔的職能和工作需要，基本合理配備了工作人員，實行分工負責制，做到各司其職、各負其責。做到崗位職責明確、財務審批合理、印章檔案管理規(guī)范。建立和完善各項制度，制定切實可行的財務管理、票據(jù)管理和檔案管理制度，做到以制度管通”發(fā)放，設置財務服務窗口，設置崗位職責，設置財政所長、會計、出納基本崗位。在接下來的工作中，我所將一如既往認真工作，繼往開來迎新局面，爭取為大樹鎮(zhèn)經(jīng)濟發(fā)展做出新的貢獻。XX縣大樹鎮(zhèn)人民政府2018年2月27日

簡介：互聯(lián)網(wǎng)金融風險及防范措施研究電子商務論文互聯(lián)網(wǎng)金融風險及防范措施研究文／荊舒李宏暢摘要近年來互聯(lián)網(wǎng)金融憑借其高透明度、強協(xié)作性和便利的操作性等特點在我國迅猛發(fā)展，大有替代傳統(tǒng)金融的勢頭，但同時也存在著更大的風險，更多的不確定性以及不可控性。伴隨著國民經(jīng)濟對互聯(lián)網(wǎng)依賴感的加深，促使我們更加重視互聯(lián)網(wǎng)金融存在的各種風險因素。切實有效地對互聯(lián)網(wǎng)金融進行風險管理，完善監(jiān)管模式已然成為互聯(lián)網(wǎng)金融的首要問題。關(guān)鍵詞互聯(lián)網(wǎng)金融；互聯(lián)網(wǎng)金融安全；風險管理引言近年來，我國互聯(lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展，日益成為一種新型的金融業(yè)態(tài)。其在線支付、在線理財、眾籌平臺、理財通、余額寶、P2P微借貸等新型金融形式不斷豐富和發(fā)展。這種新的金融模式使得每個人都能獨立自由的參與其中，享受其帶來的便捷服務。同時，此模式下的市場信息對稱程度相對較高，依托互聯(lián)網(wǎng)開展的金融交易變得更加廉價和迅捷，資金供需雙方直接進行交易，延展了金融服務的范圍。1、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展歷程1995年10月美國第一聯(lián)合國家銀行在網(wǎng)絡上開業(yè)，標志著互聯(lián)網(wǎng)金融的橫空出世。自此互聯(lián)網(wǎng)金融踏入征程。1995至2003年。網(wǎng)絡銀行率先登上金融舞臺，隨后網(wǎng)絡證券、網(wǎng)絡保險掀起了互聯(lián)網(wǎng)金融時代新篇章，從此，網(wǎng)絡銀行開始在全世界興起。1997年，我國招商銀行推出中國第一家網(wǎng)絡銀行，自此我國互聯(lián)網(wǎng)金融迅速發(fā)展，聯(lián)網(wǎng)金融中卻會導致整個網(wǎng)絡系統(tǒng)的癱瘓，屬于系統(tǒng)性風險?；ヂ?lián)網(wǎng)金融較傳統(tǒng)金融而言，在聚集資金的能力和流動性風險方面有所改變。針對商業(yè)銀行而言的，這種流動性風險就是指銀行是否具備隨時應付客戶提取存款的支付能力，也就是銀行的清償力，因此遇到“雙十一”等，必須提前在做好防備工作。22市場結(jié)構(gòu)局限與風險互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)面臨的風險多種多樣，他們需要解決價格、交易、資產(chǎn)定價、信息披露、風險監(jiān)控等一系列問題。目前一些貨幣市場如“余額寶”等基金安全較為穩(wěn)定，但如果市場上出現(xiàn)違約情況恐怕會引起市場恐慌等嚴重風險。同時，如若針對小額資金用戶的市場上出現(xiàn)了利率更高的理財產(chǎn)品方式，用戶大批量進行資金贖回，極有可能觸發(fā)危機，導致市場風險。目前，互聯(lián)網(wǎng)金融依舊處于初期階段，由于市場主體操作經(jīng)驗的缺失和技術(shù)水平的不足可能會導交易市場平臺上的風險，因此，對于創(chuàng)新產(chǎn)品的監(jiān)控重點依舊在于風險而不是流動性，虛高的流動性之下并沒有足夠的風險控制與市場平穩(wěn)操作機制。23互聯(lián)網(wǎng)金融立法的滯后目前我國互聯(lián)網(wǎng)金融立法相對模糊和落后，現(xiàn)行法律中缺乏對互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)規(guī)定，監(jiān)管制度的缺失及監(jiān)管權(quán)責的模糊，這使得互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品處于非法集資的界限邊緣，我國已初步建立起網(wǎng)上支付管理體系，但是法律法規(guī)的缺失，使得一些企業(yè)見縫插針，游走于法律邊緣獲取更大利益，這種投機行為長久不治將會影響整個行業(yè)的發(fā)展進步。3、加強互聯(lián)網(wǎng)金融風險監(jiān)管對策研究

簡介：建設項目竣工環(huán)境保護驗收監(jiān)測表（噪聲（噪聲、固廢）固廢）成測中心環(huán)監(jiān)字第成測中心環(huán)監(jiān)字第HJ20181389號項目名稱項目名稱復地金融島復地金融島B地塊住宅項目【高新區(qū)裕民片區(qū)編號地塊住宅項目【高新區(qū)裕民片區(qū)編號GX11（211252）2012108商業(yè)商業(yè)、城鎮(zhèn)混合住宅城鎮(zhèn)混合住宅（A區(qū)）用地項目用地項目】建設單位建設單位成都復地明珠置業(yè)有限公司成都復地明珠置業(yè)有限公司四川省地質(zhì)礦產(chǎn)勘查開發(fā)局成都綜合巖礦測試中心四川省地質(zhì)礦產(chǎn)勘查開發(fā)局成都綜合巖礦測試中心（國土資源部成都礦產(chǎn)資源監(jiān)督檢測中心國土資源部成都礦產(chǎn)資源監(jiān)督檢測中心）2018年7月四川省地質(zhì)礦產(chǎn)勘查開發(fā)局都綜合巖礦測試中心目錄前言1表一表一項目基本情況項目基本情況2表二表二項目概況及主要生產(chǎn)工藝項目概況及主要生產(chǎn)工藝4表三表三主要污染源、污染物處理和排放流程主要污染源、污染物處理和排放流程10表四表四環(huán)境影響評價主要結(jié)論及建議環(huán)境影響評價主要結(jié)論及建議13表五表五驗收監(jiān)測內(nèi)容驗收監(jiān)測內(nèi)容16表六表六監(jiān)測質(zhì)量保證及質(zhì)量控制監(jiān)測質(zhì)量保證及質(zhì)量控制17表七表七驗收監(jiān)測及檢查結(jié)果驗收監(jiān)測及檢查結(jié)果18表八表八環(huán)保檢查結(jié)果環(huán)保檢查結(jié)果19表九表九驗收監(jiān)測結(jié)論及建議驗收監(jiān)測結(jié)論及建議24附錄“三同時”驗收登記表附圖附圖1項目地理位置圖附圖2項目外環(huán)境關(guān)系及監(jiān)測點位圖附圖3項目平面布置圖附圖4項目雨污管網(wǎng)圖附圖5環(huán)保設施圖附件附件一項目備案通知附件二環(huán)評批復附件三環(huán)境保護執(zhí)行標準附件四委托書附件五工況說明附件六環(huán)保管理制度附件七環(huán)保安全應急預案附件八危廢說明附件九公眾意見調(diào)查附件十項目監(jiān)測數(shù)據(jù)報告

簡介：建設項目環(huán)境影響報告表建設項目環(huán)境影響報告表試行試行項目名稱項目名稱東港綜合金融服務外包項目建設單位建設單位東港股份有限公司編制日期編制日期2019年3月20日國家環(huán)境保護總局編國家環(huán)境保護總局編2建設項目基本情況建設項目基本情況項目名稱東港綜合金融服務外包項目建設單位東港股份有限公司法人代表王愛先聯(lián)系人巨洪利通訊地址山東省濟南市山大北路23號聯(lián)系電話15864520435傳真郵政編碼250100建設地點濟南市高新區(qū)機場路7368號東港股份有限公司立項審批部門批準文號建設性質(zhì)新建改擴建√技改行業(yè)類別及代碼包裝裝潢及其他印刷C2319占地面積平方米2237607綠化面積平方米總投資萬元55089其中環(huán)保投資萬元130環(huán)保投資占總投資比例0236％評價經(jīng)費萬元預期投產(chǎn)日期2019年6月工程內(nèi)容及規(guī)模工程內(nèi)容及規(guī)模一、建設項目的由來一、建設項目的由來東港股份有限公司是一家中外合資企業(yè)，注冊成立于1996年，東港股份有限公司主要從事安全票證印刷業(yè)務，數(shù)據(jù)處理及服務外包業(yè)務。東港公司已成為國內(nèi)最大的票據(jù)印刷企業(yè)。2007年3月2日，公司股票在深圳證券交易所掛牌上市。東港股份有限公司2009年在高新區(qū)機場路7368號購置土地，進行廠區(qū)建設，一期項目于2009年建設了“個性化彩色印刷項目”濟環(huán)建審〔2009〕189號，年印刷各種宣傳畫冊、畫報、說明書等印刷品12000萬平方米?！爸悄芸ㄖ圃炫c個性化處理”濟環(huán)建審〔2009〕190號，生產(chǎn)各類智能卡（磁條卡和EMV卡）13000萬張；根據(jù)環(huán)境影響評價結(jié)論和批復，濟南市環(huán)保局對項目進行了竣工驗收，通過現(xiàn)場監(jiān)測和實地勘察項目環(huán)保措施落實情況，該項目通過環(huán)保竣工驗收（濟環(huán)建驗〔2012〕10號、濟環(huán)建驗〔2012〕11號）。三期項目為“個性化彩色印刷擴建項目”，項目在一期印刷車間內(nèi)新增WSD546打印機、全自動膠裝聯(lián)動線等5臺套，年產(chǎn)平裝書19797萬本、騎馬訂書7223萬本。濟南市環(huán)保局對東港股份有限公司個性化彩色印刷擴建項目進行了批復（濟環(huán)報告表〔2018〕G72號），根據(jù)環(huán)境影響評價結(jié)論和批復，濟南市環(huán)保局對項目進行了竣工驗收，通過現(xiàn)場監(jiān)測和實地

簡介：2024/3/25,1,第二章投資銀行業(yè)務與機構(gòu)性質(zhì),任課教師對外經(jīng)濟貿(mào)易大學金融學院郭敏MINGUO992002ALIYUNCOM,2024/3/25,2,,第一節(jié)投資銀行主要業(yè)務與概念界定第二節(jié)投資銀行的資產(chǎn)負債表與損益表（MERRILLLYNCH為例）第三節(jié)投資銀行與商業(yè)銀行的比較及投資銀行性質(zhì)總結(jié),2024/3/25,3,第一節(jié)投資銀行主要業(yè)務與概念界定,一、投資銀行概念界定二、美林證券等投行對自身機構(gòu)性質(zhì)的界定和主要業(yè)務三、投資銀行主要業(yè)務,2024/3/25,4,一、投資銀行概念界定,,2024/3/25,5,（一）金融市場與投資銀行,金融市場的參與者之一金融經(jīng)營性中介機構(gòu)與其它服務中介機構(gòu)1直接金融機構(gòu)投資銀行間接金融機構(gòu)商業(yè)銀行、儲蓄金融機構(gòu)、保險公司2其它服務中介機構(gòu)會計師、律師、資產(chǎn)評估、評級機構(gòu)等,2024/3/25,6,,投資銀行在金融市場中的活動在金融市場的各個領(lǐng)域都有投資銀行的活動和業(yè)務，如貨幣市場、債券市場、股票市場、衍生金融市場、抵押市場、并購市場、基金市場等等但是，從投資銀行的定義中，投資銀行是資本市場中直接金融的中介機構(gòu)。,2024/3/25,7,（二）投資銀行的稱謂,商人銀行投資銀行在大多數(shù)歐洲國家被稱為商人銀行（MERCHANTBANK）；證券公司日本、韓國等國及我國稱為證券公司SECURITIESCOMPANY；華爾街金融公司在美國稱為華爾街金融公司（WALLSTREETFIRM）,2024/3/25,8,我國法律對投資銀行的界定,我國新證券法第六章“證券公司”第一百一十八條規(guī)定“第一百二十三條本法所稱證券公司是指依照中華人民共和國公司法和本法規(guī)定設立的經(jīng)營證券業(yè)務的有限責任公司或者股份有限公司?！钡谝话俣鍡l經(jīng)國務院證券監(jiān)督管理機構(gòu)批準，證券公司可以經(jīng)營下列部分或者全部業(yè)務一證券經(jīng)紀；二證券投資咨詢；三與證券交易、證券投資活動有關(guān)的財務顧問；四證券承銷與保薦；五證券自營；六證券資產(chǎn)管理；七其他證券業(yè)務。,2024/3/25,9,（三）投資銀行概念界定投資銀行是“銀行”嗎,投資銀行一詞英文為“INVESTMENTBANKING”，但“INVESTMENTBANKING”至少有四層含義其一，機構(gòu)層次，是指作為金融市場中介機構(gòu)的金融企業(yè)；其二，行業(yè)層次，指投資銀行的整個行業(yè)；其三，業(yè)務層次，指投資銀行所經(jīng)營的業(yè)務；其四，學科層次，是關(guān)于投資銀行的理論和實務的學科。,2024/3/25,10,從機構(gòu)層次對投資銀行的定義,投資銀行是指資本市場上從事投資銀行業(yè)務的直接金融機構(gòu)。即如果我們定義了投資銀行業(yè)務，也就定義了投資銀行。依投資銀行業(yè)務由廣到窄可以有四個定義1、狹義的投資銀行一般僅指傳統(tǒng)意義上的投資銀行，主要指從事證券發(fā)行承銷和證券交易業(yè)務的金融機構(gòu)。2、較狹義的投資銀行指經(jīng)營部分資本市場業(yè)務的金融機構(gòu)，主要業(yè)務包括證券發(fā)行承銷、證券交易、企業(yè)兼并與收購及企業(yè)融資相關(guān)的其他業(yè)務。,2024/3/25,11,3、較廣義的投資銀行指經(jīng)營所有資本市場業(yè)務的金融機構(gòu)，主要業(yè)務包括證券發(fā)行承銷、證券交易、兼并與收購、企業(yè)融資、基金與資產(chǎn)管理、研究與咨詢顧問、風險資本運作管理以及金融衍生產(chǎn)品開發(fā)與創(chuàng)新等業(yè)務。4、廣義的投資銀行指任何經(jīng)營華爾街金融業(yè)務機構(gòu)都可稱為投資銀行，其業(yè)務指在混業(yè)經(jīng)營背景下的幾乎所有的金融市場業(yè)務，涵蓋證券業(yè)務以及與銀行、保險業(yè)相關(guān)聯(lián)的業(yè)務，同時也包含部分不動產(chǎn)投資、個人金融零售及投資業(yè)務等綜合性的金融服務。一般采用第三層次定義,2024/3/25,12,二、美林證券等投行對自身機構(gòu)性質(zhì)的界定及主要業(yè)務,,2024/3/25,13,NEWMERRILLLYNCHIN2009,2008MERRILLLYNCHANNOUNCESAPLANTOREDUCEITSRISKEXPOSURESBY111BILLION,INCLUDINGASUBSTANTIALSALEOFUSCOLLATERALDEBTOBLIGATIONSCOMPRISEDOFASSETBACKEDSECURITIESBANKOFAMERICACORPORATIONAGREESTOACQUIREMERRILLLYNCHINANALLSTOCKTRANSACTIONTHATCREATESACOMPANYUNRIVALEDINITSBREADTHOFFINANCIALSERVICESANDGLOBALREACH2009MERRILLLYNCHOFFICIALLYBECOMESAWHOLLYOWNEDSUBSIDIARYOFBANKOFAMERICA美林網(wǎng)站2009年上半年）,2024/3/25,14,,FOLLOWINGTHECOMBINATIONWITHMERRILLLYNCH,BANKOFAMERICAHASBECOMETHELARGESTBROKERAGEINTHEWORLD,WITHMORETHAN20,000ADVISORSAND25TRILLIONINCLIENTASSETSALEADINGPROVIDEROFGLOBALCORPORATEANDINVESTMENTBANKINGSERVICES,INCLUDINGCOMMERCIALLENDING,GLOBALHIGHYIELDDEBT,GLOBALEQUITYANDGLOBALMFINANCIALADVISORYSERVICES,INCLUDINGADVICEONMERGERSANDACQUISITIONS,RESTRUCTURINGS,REALESTATEANDPROJECTFINANCECORPORATELENDINGSALES,TRADING,FINANCINGANDMARKETMAKINGACTIVITIESINEQUITYANDFIXEDINCOMESECURITIESANDRELATEDPRODUCTS,INCLUDINGFOREIGNEXCHANGEANDCOMMODITIESBENCHMARKINDICESANDRISKMANAGEMENTANALYTICSANDINVESTMENTACTIVITIES,2024/3/25,22,,GLOBALWEALTHMANAGEMENTGROUPPROVIDESBROKERAGEANDINVESTMENTADVISORYSERVICESCOVERINGVARIOUSINVESTMENTALTERNATIVESFINANCIALANDWEALTHPLANNINGSERVICESANNUITYANDOTHERINSURANCEPRODUCTSCREDITANDOTHERLENDINGPRODUCTSCASHMANAGEMENTSERVICESRETIREMENTSERVICESANDTRUSTANDFIDUCIARYSERVICESASSETMANAGEMENTPROVIDESGLOBALASSETMANAGEMENTPRODUCTSANDSERVICESINEQUITY,FIXEDINCOME,ALTERNATIVEINVESTMENTS,WHICHINCLUDESHEDGEFUNDSANDFUNDSOFFUNDS,ANDMERCHANTBANKING,WHICHINCLUDESREALESTATE,PRIVATEEQUITYANDINFRASTRUCTURE,TOINSTITUTIONALANDRETAILCLIENTSTHROUGHPROPRIETARYANDTHIRDPARTYDISTRIBUTIONCHANNELSASSETMANAGEMENTALSOENGAGESININVESTMENTACTIVITIES,2024/3/25,23,比較CITIBANK的陳述,FOUNDINMORETHAN100COUNTRIESWORLDWIDE,CITIBANKDELIVERSAWIDEARRAYOFBANKING,LENDINGANDINVESTMENTSERVICESTOINDIVIDUALCONSUMERS,ASWELLASTOSMALLBUSINESSESWITHUPTO10MILLIONINANNUALSALESWEALSOOFFERAFULLRANGEOFFINANCIALSERVICESPRODUCTSTOSERVETHENEEDSOFSMALLANDLARGECORPORATIONS,GOVERNMENTS,ANDINSTITUTIONALANDINDIVIDUALINVESTORS,2024/3/25,24,美林集團提供的業(yè)務2010年報,SECURITIESBROKERAGE,TRADINGANDUNDERWRITINGINVESTMENTBANKING,ADVISORYSERVICESINCLUDINGMERGERSANDACQUISITIONSANDOTHERCORPORATEFINANCEACTIVITIESWEALTHMANAGEMENTPRODUCTSANDSERVICES,INCLUDINGFINANCIAL,RETIREMENTANDGENERATIONALPLANNINGINVESTMENTMANAGEMENTANDADVISORYANDRELATEDRECORDKEEPINGSERVICESORIGINATION,BROKERAGE,DEALER,ANDRELATEDACTIVITIESINSWAPS,OPTIONS,FORWARDS,EXCHANGETRADEDFUTURES,OTHERDERIVATIVES,COMMODITIESANDFOREIGNEXCHANGEPRODUCTSSECURITIESCLEARANCE,SETTLEMENTFINANCINGSERVICESANDPRIMEBROKERAGEPRIVATEEQUITYANDOTHERPRINCIPALINVESTINGACTIVITIESRESEARCHSERVICESONAGLOBALBASIS,SERVICESPROVIDEDTOCLIENTSBYMERRILLLYNCHANDOTHERACTIVITIESINCLUDE（2011年報）,SECURITIESBROKERAGE,TRADINGANDUNDERWRITINGINVESTMENTBANKING,ADVISORYSERVICESINCLUDINGMERGERSANDACQUISITIONSANDOTHERCORPORATEFINANCEACTIVITIESWEALTHMANAGEMENTPRODUCTSANDSERVICES,INCLUDINGFINANCIAL,RETIREMENTANDGENERATIONALPLANNINGINVESTMENTMANAGEMENTANDADVISORYANDRELATEDRECORDKEEPINGSERVICESORIGINATION,BROKERAGE,DEALER,ANDRELATEDACTIVITIESINSWAPS,OPTIONS,FORWARDS,EXCHANGETRADEDFUTURES,OTHERDERIVATIVES,COMMODITIESANDFOREIGNEXCHANGEPRODUCTSSECURITIESCLEARANCE,SETTLEMENTFINANCINGSERVICESANDPRIMEBROKERAGEANDRESEARCHSERVICESONAGLOBALBASIS,SERVICESPROVIDEDTOCLIENTSBYMERRILLLYNCHANDOTHERACTIVITIESINCLUDE2012年報,SECURITIESBROKERAGE,TRADINGANDUNDERWRITINGINVESTMENTBANKING,ADVISORYSERVICESINCLUDINGMERGERSANDACQUISITIONSANDOTHERCORPORATEFINANCEACTIVITIESWEALTHMANAGEMENTPRODUCTSANDSERVICES,INCLUDINGFINANCIAL,RETIREMENTANDGENERATIONALPLANNINGINVESTMENTMANAGEMENTANDADVISORYANDRELATEDRECORDKEEPINGSERVICESORIGINATION,BROKERAGE,DEALER,ANDRELATEDACTIVITIESINSWAPS,OPTIONS,FORWARDS,EXCHANGETRADEDFUTURES,OTHERDERIVATIVES,COMMODITIESANDFOREIGNEXCHANGEPRODUCTSSECURITIESCLEARANCE,SETTLEMENTFINANCINGSERVICESANDPRIMEBROKERAGEANDRESEARCHSERVICESONAGLOBALBASIS,2024/3/25,27,THESERVICESPROVIDEDBYGOLDMANSACHS（2008）,ADVISINGASSETALLOCATIONMERGERSANDACQUISITIONSFINANCINGDEBTFINANCINGEQUITYCAPITALMARKETSLENDINGINVESTINGASSETMANAGEMENTMUTUALFUNDSPRIVATEEQUITYPRIVATEWEALTHMANAGEMENTSECURITISEDDERIVATIVES,SECURITIESCLEARINGSERVICESEXECUTIONSERVICESFUNDADMINISTRATIONPENSIONS,ENDOWMENTSANDFOUNDATIONSPRIMEBROKERAGEPRODUCTSSECURITIESLENDINGPROGRAMSTRANSITIONSERVICESRESEARCHGLOBALINVESTMENTRESEARCH,2024/3/25,28,THESERVICESPROVIDEDBYGOLDMANSACHS（2009）,ADVISINGASSETALLOCATIONENVIRONMENTALMARKETSMERGERSANDACQUISITIONSFINANCINGBANKLOANSDEBTFINANCINGEQUITYCAPITALMARKETSLENDINGINVESTINGASSETMANAGEMENTBANKDEPOSITSCLOSEDENDEDINVESTMENTSMUTUALFUNDSPRIVATEEQUITYPRIVATEWEALTHMANAGEMENTSECURITISEDDERIVATIVES,SECURITIESCLEARINGSERVICESEXECUTIONSERVICESFUNDADMINISTRATIONPENSIONS,ENDOWMENTSANDFOUNDATIONSPRIMEBROKERAGEPRODUCTSSECURITIESLENDINGPROGRAMSTRANSITIONSERVICESRESEARCHGLOBALINVESTMENTRESEARCH,2024/3/25,29,三、投資銀行的主要業(yè)務,經(jīng)過最近一百年的發(fā)展，現(xiàn)代投資銀行已經(jīng)突破了證券發(fā)行與承銷、證券交易經(jīng)紀、證券私募發(fā)行等傳統(tǒng)業(yè)務框架企業(yè)并購、項目融資、風險投資、公司理財、投資咨詢、資產(chǎn)及基金管理、資產(chǎn)證券化、金融創(chuàng)新與金融工程等都已成為投資銀行的核心業(yè)務組成。,2024/3/25,30,投資銀行的主要業(yè)務,證券發(fā)行與承銷業(yè)務證券經(jīng)紀與交易業(yè)務收購兼并業(yè)務基金管理業(yè)務風險與創(chuàng)業(yè)投資業(yè)務財務顧問與咨詢業(yè)務項目融資業(yè)務金融衍生產(chǎn)品與創(chuàng)新業(yè)務研究開發(fā)與投資咨詢業(yè)務資產(chǎn)證券化業(yè)務,以上多種業(yè)務投行可以分為三大類,第一是證券經(jīng)濟活動中介類業(yè)務，這是傳統(tǒng)的通道服務性質(zhì)的投資銀行業(yè)務，如證券發(fā)行與承銷、證券經(jīng)紀、并購、投資研究咨詢和財務顧問等；第二是用自己的資本金或以自身為主體借來資金后進行的證券相關(guān)投資活動，如自營證券投資、私募股權(quán)和風險投資等；第三是以自身的專業(yè)機構(gòu)優(yōu)勢接受各戶委托幫助客戶進行證券相關(guān)投資，如資產(chǎn)管理等。后兩類是20世紀70年代以來全球投資銀行業(yè)務發(fā)展的重要方向。以下將逐一介紹證券發(fā)行與承銷、證券經(jīng)紀、企業(yè)并購、自營證券投資和其他投資、資產(chǎn)管理等投資銀行主要業(yè)務。,2024/3/25,32,證券發(fā)行與承銷業(yè)務,證券發(fā)行與承銷業(yè)務是投資銀行最本源、最基礎的業(yè)務活動，是投資銀行為公司或政府機構(gòu)等融資的主要手段之一。證券發(fā)行業(yè)務也稱為證券一級市場業(yè)務，該業(yè)務一般由投資銀行設立的的投資銀行部門或公司融資部實施，國際投資銀行一般由市場開發(fā)部門、公司融資部、市場銷售部等部門合作完成。證券發(fā)行與承銷的范圍范圍很廣，包括本國政府機構(gòu)發(fā)行的債券、企業(yè)發(fā)行的股票和債券、金融機構(gòu)發(fā)行的債券、基金證券等，外國政府和公司在本國和世界發(fā)行的證券、國際金融機構(gòu)發(fā)行的證券等。,2024/3/25,33,,證券發(fā)行與承銷的種類公募發(fā)行與承銷（UNDERWRITING）主要指面向社會公眾投資者，既非特定投資人發(fā)行證券的行為。其中股票的公募發(fā)行包括擬上市公司的首次股票公開發(fā)行（IPO）和上市公司再融資所進行的增資發(fā)行和面向老股東的配股發(fā)行。最常見的公募發(fā)行主要是股票、公司債券、政府債券、公司可轉(zhuǎn)股債券、投資基金等證券品種。,2024/3/25,34,,私募發(fā)行（PRIVATEPLACEMENT）主要是通過非公眾渠道，直接向特定的機構(gòu)投資人（機構(gòu)）發(fā)行的行為，主要發(fā)行對象包括各類共同基金、保險公司、各類養(yǎng)老金、社保基金、投資公司等。私募發(fā)行不受公開發(fā)行的規(guī)章限制，除能節(jié)約發(fā)行時間和發(fā)行成本外，又能夠比在公開市場上交易相同結(jié)構(gòu)的證券給投資銀行和投資者帶來更高的收益率。但是，私募發(fā)行也有流動性差、發(fā)行面窄、難以公開上市擴大企業(yè)知名度等缺點。,2024/3/25,35,,證券承銷方式證券包銷和余額包銷證券包銷是指投資銀行主承銷商和它的辛迪加成員同意按照協(xié)議的價格全部購入發(fā)行的證券（包銷）或者在承銷期結(jié)束時將售后剩余證券全部自行購入的承銷方式（余額包銷），再把這些證券賣給他們的客戶。發(fā)行人不承擔風險，風險轉(zhuǎn)嫁到了投資銀行的身上。,2024/3/25,36,,證券代銷當所發(fā)行證券的信用等級較低時，投資銀行只接受發(fā)行者的委托，代理其發(fā)行證券，如在規(guī)定的期限內(nèi)發(fā)行的證券沒有全部售出，則將其剩余部分返回發(fā)行人，風險由發(fā)行人自己承擔。投標承購投資銀行通過參加投標承購證券，再將其銷售給投資者，該種方式在債券（特別是國債發(fā)行）中較為常見。,2024/3/25,37,證券經(jīng)紀與交易業(yè)務,證券交易同樣是投資銀行最本源、最基礎的業(yè)務活動。投資銀行在二級市場中扮演著三重角色，即證券經(jīng)紀商（BROKER）證券交易商（DEALER）證券做市商（MARKETMAKER）。,2024/3/25,38,,作為證券經(jīng)紀商，在證券承銷結(jié)束之后，投資銀行代表著買賣雙方，按照客戶提出的價格代理進行交易，這種證券經(jīng)紀行為是最傳統(tǒng)的證券交易業(yè)務；作為證券交易商，投資銀行有自營買賣證券的需要，這是因為投資銀行接收客戶的委托，管理著大量的資產(chǎn)，必須保證其保值增值；作為證券做市商，投資銀行有義務為該證券創(chuàng)造一個流動性較強的二級市場，并維持市場價格的穩(wěn)定。此外，投資銀行還在二級市場上進行無風險套利和風險套利等活動。,2024/3/25,39,收購兼并業(yè)務,公司收購兼并業(yè)務的主要類別與特征合并（CONSOLIDATION）相當于我國公司法中的“新設合并”，它是指兩個或兩個以上企業(yè)合成一個新的企業(yè)，（如德國的戴姆勒奔馳公司與美國的克萊斯勒公司的合并），特點是伴有產(chǎn)權(quán)關(guān)系的轉(zhuǎn)移，多個法人變成一個新的法人（新設公司），原合并各方法人地位都消失，用公式表示就是ABC。,2024/3/25,40,,兼并（MERGER）則相當于我國公司法中的“吸收合并”，即Ａ公司兼并Ｂ公司，Ａ公司保留存續(xù)（稱為兼并公司），Ｂ公司解散（并入A公司，稱為被兼并公司），喪失法人地位，用公式表示就是ABA。（如清華同方收購魯潁電子）收購（ACQUISITION）專門是指Ａ公司通過主動購買目標B公司的股權(quán)或資產(chǎn)，以獲得對目標Ｂ公司的控制權(quán)，通常并不取消被收購方的法人地位，收購后兩個企業(yè)仍為兩個法人，只發(fā)生控制權(quán)轉(zhuǎn)移，如證券市場中的買殼上市就屬于此類情況之一。,2024/3/25,41,,投資銀行介入收購兼并業(yè)務的途徑和方法為收購方設計購并方案并協(xié)助實施；為被收購方設計反收購方案和措施；通過價值評估和分析確定合理價格；根據(jù)并購方案和資金需求安排融資；在實施過程中自身的風險套利操作。,2024/3/25,42,基金管理業(yè)務,投資銀行可以作為基金的發(fā)起人，發(fā)起和建立基金，或者以出資人身份發(fā)起設立專業(yè)的基金管理公司來管理基金；投資銀行自身可作為基金管理者管理基金；投資銀行還可以作為基金的承銷人，幫助基金發(fā)行人向投資者發(fā)售受益憑證。,2024/3/25,43,財務顧問業(yè)務,投資銀行財務顧問的服務對象通常既可以是公司、企業(yè)，也可以是政府機構(gòu)，主要是為融資者提供服務?？砂ü镜呢攧疹檰枠I(yè)務和政府機構(gòu)的財務顧問業(yè)務。,2024/3/25,44,,公司和企業(yè)的財務顧問業(yè)務是指對公司的融資為主體的一系列資本運營的策劃和咨詢業(yè)務的總稱。主要是投資銀行在公司的股份制改造、上市、在二級市場再籌資（或投資管理）以及發(fā)生兼并收購、出售資產(chǎn)等重大交易活動時提供的專業(yè)性財務意見。政府機構(gòu)的財務顧問業(yè)務主要體現(xiàn)在為政府的經(jīng)濟改革政策提供咨詢，特別是在經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃、對外開放政策、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)布局和調(diào)整、國企改革方針和政策以及公司民營化的實施等方面。,2024/3/25,45,風險投資業(yè)務,投資銀行涉足風險投資有不同的層次第一，在公司設立初期用私募的方式為其籌集資本；第二，對某些潛力巨大的公司有時也進行直接投資，擁有股權(quán)成為其股東；第三，設立“風險基金”或“創(chuàng)業(yè)基金”向這些公司提供資金來源。,2024/3/25,46,項目融資業(yè)務,投資銀行在項目融資中的作用主要表現(xiàn)項目的可行性與風險的全面評估；確定項目的資金來源、承擔的風險、籌措成本；估計項目投產(chǎn)后的成本超支及項目完工后的投產(chǎn)風險和經(jīng)營風險；通過貸款人或從第三方獲得承諾，轉(zhuǎn)移或減少項目風險；以項目融資專家的身份充當領(lǐng)頭談判人，在設計項目融資方案中起關(guān)鍵作用。,2024/3/25,47,金融衍生產(chǎn)品與創(chuàng)新業(yè)務,金融創(chuàng)新工具即衍生工具一般分為三類期貨類期權(quán)類掉期類。使用衍生工具的策略主要目的套利保值投機套利通過金融創(chuàng)新工具的設立與交易，投資銀行進一步拓展了業(yè)務空間和資本收益。,2024/3/25,48,研究開發(fā)與投資咨詢業(yè)務,

簡介：中國經(jīng)濟金融研究資料庫,201208,中國經(jīng)濟金融研究資料庫,【CCER中國經(jīng)濟金融研究資料庫】是由北京大學中國經(jīng)濟研究中心與北京色諾芬訊息服務公司合力開發(fā)，為經(jīng)濟與金融領(lǐng)域之高標準資料庫產(chǎn)品。CCER資料庫專門依據(jù)經(jīng)濟金融學術(shù)研究的需要而設計，亦據(jù)此構(gòu)造資料欄位元和檢索模式。CCER資料庫以資本市場資料為核心，全面涵蓋貨幣、宏觀等經(jīng)濟資料，以及經(jīng)濟學和金融學研究的多種資訊，更以樹立中國研究型資料庫標準為己任，力圖在資料庫架構(gòu)、資料廣度、精度、深度、特色資料等各方面全面滿足學術(shù)研究的資訊需求，成為您在經(jīng)濟和金融研究中獲取資料的最佳平臺。,北京大學中國經(jīng)濟研究中心,創(chuàng)辦於1994年8月，集研究、教學和培訓於一體的學術(shù)機構(gòu)。中心的建立是北京大學進行教學和科研體制改革的一種新探索。目的在於動員各界資源，聚集一批傑出中青年經(jīng)濟學、管理學者，爲北京大學的教學科研、中國經(jīng)濟改革和發(fā)展以及當代經(jīng)濟學理論的研究做出貢獻。,SINOFIN北京色諾芬公司,由北京大學中國經(jīng)濟研究中心（CCER）參與發(fā)起，為全球?qū)W術(shù)機構(gòu)提供全面、精確、深度且易用的中國經(jīng)濟金融研究資訊服務。致力於爲海內(nèi)外投資者和研究者提供國際化的數(shù)據(jù)服務，更著眼於創(chuàng)造透明的基準投資資訊，使研究者得到更高品質(zhì)的基準數(shù)據(jù)和研究服務，更促進市場效率和研究水準。,漢珍數(shù)位圖書公司,漢珍公司成立1982年，以電子出版品、資料庫之建置、整合與行銷服務為主要業(yè)務項目。代理引進美歐國家知名出版機構(gòu)的光碟與線上資料庫，提供國內(nèi)取得國際間最新資訊。此外，更以臺灣為基礎，豐富加值網(wǎng)際網(wǎng)路上的「華文內(nèi)容」，目前已有四大主題－『漢學古籍』、『臺灣研究』、『新聞報紙』、『綜合學科』，五十種以上的中文資料庫發(fā)行，可謂臺灣的華文數(shù)位內(nèi)容代表性廠商，也是長期、穩(wěn)定、品質(zhì)的保證。,資料庫特色,規(guī)範的資料庫架構(gòu)設計CCER資料庫建立在對現(xiàn)代經(jīng)濟學和金融學研究的深入理解之上，資料庫設計嚴格遵循學術(shù)研究規(guī)範。資料庫產(chǎn)品的基本結(jié)構(gòu)和欄位設計均可與國際權(quán)威的CRSP、COMPUSTAT等資料庫相類比。嚴格的資料品質(zhì)控制基礎資料庫的建立經(jīng)過大量的準確性校驗，同時針對原始資料中大量存在的不規(guī)範情況，對資料的可比性和連續(xù)性進行調(diào)整，確保每一個欄位符合學術(shù)研究的精確性要求。創(chuàng)新性即時追蹤最新學術(shù)研究及經(jīng)濟趨勢。,資料庫收錄內(nèi)容,產(chǎn)品包括四大類型，涵蓋主流經(jīng)濟學和金融學實證研究涉及的絕大部分資訊需求。在原始資料的基礎上提供大量計算後的衍生資料，使之更方便使用。,1宏觀經(jīng)濟資料庫,2資本市場資料庫A,2資本市場資料庫B,2資本市場資料庫C,2資本市場資料庫D,2資本市場資料庫E,2資本市場資料庫F,3高頻數(shù)據(jù)資料庫,4貨幣市場資料庫,CCER資料庫操作畫面,WWWCCERDATACOM,資料庫登入畫面,鎖定IP且須登入帳號密碼,,,資料庫首頁,,數(shù)據(jù)庫選單,,下載資料庫數(shù)據(jù)定義,,檢索普通查詢1,普通查詢1限定數(shù)據(jù)期間2依據(jù)各資料庫屬性提供相應之數(shù)據(jù)欄位選項，依需要勾選即可,檢索普通查詢2,直接點選文字，查看字段檢視定義說明,,,檢索高級查詢,,1選擇欲輸出的字段2利用布林邏輯多項檢索策略,資料下載1,欄位選定後，即可輸出資料1選定輸出格式2資料壓縮類型,資料下載2,,點選此處下載儲存,資料下載3–數(shù)據(jù)呈現(xiàn)A,此為XLSEXCEL格式呈現(xiàn)，可再經(jīng)由EXCEL功能繪製相關(guān)圖表,欄位之單位價格資訊，請參見各字段定義說明,,證券市場指數(shù)資料庫數(shù)據(jù)範例,資料下載3–數(shù)據(jù)呈現(xiàn)B,數(shù)據(jù)圖表呈現(xiàn)範例,CCER延伸功能介紹,WWWCCERDATACOM,1股票篩選A,,1選取所需之「指標分類」2選取所需之「欄位」3將篩選條件完整鍵入後，點選「增加」,1,1股票篩選B,4點選「開始選股」5預覽代碼，可直接瀏覽所得之查詢結(jié)果6透過「下載數(shù)據(jù)庫」，可「轉(zhuǎn)向」至所選擇之資料庫，再進行資料選取,2研究前沿,,點選DOWNLOADABLE即可至全文下載網(wǎng)頁,,3學術(shù)職位,,點選標題可顯示詳細資訊,4學術(shù)會議,,點選標題可顯示詳細資訊,6學術(shù)交流–人大經(jīng)濟論壇,,1點選「學術(shù)交流」2進入人大經(jīng)濟論壇網(wǎng)頁，與論壇成員討論議題，或瞭解目前最受關(guān)切之議題,7文獻檢索,,可透過GOOGLE學術(shù)搜尋找尋所須之論文,謝謝您的聆聽˙歡迎您的指教,漢珍數(shù)位圖書公司臺北0227361058臺南063025369WWWTBMCCOMTW●INFOTTSTBMCCOMTW,

簡介：中國財政扶貧政策與管理,財政部農(nóng)業(yè)司褚利明2007年10月,一、中國財政扶貧政策框架,中國財政對貧困地區(qū)、貧困人口的扶持政策和資金投入的種類、數(shù)量都比較多。歸納起來，財政扶貧政策內(nèi)容主要包括以下四個方面區(qū)域性財政轉(zhuǎn)移支付制度。包括對縣鄉(xiāng)困難地區(qū)、革命老區(qū)、邊境地區(qū)的財政轉(zhuǎn)移支付。,一、中國財政扶貧政策框架,區(qū)域性開發(fā)政策。包括實施西部大開發(fā)、生態(tài)建設工程如退耕還林（草）等政策都有重要的減貧效果。公共服務政策。促進貧困地區(qū)基本公共服務均等化。包括農(nóng)村義務教育經(jīng)費保障機制、農(nóng)村公共衛(wèi)生建設及建立新型農(nóng)村合作醫(yī)療制度、農(nóng)村社會保障制度（含低保）和救助體系等。扶貧開發(fā)專項資金扶持。,二、專項財政扶貧資金的管理模式和特點,（一）專項財政扶貧資金的供給模式。,主要體現(xiàn)為供給導向型。中央財政和各省省級財政根據(jù)中國農(nóng)村扶貧開發(fā)綱要（20012010年）要求，逐年增加了扶貧投入。20012007年，中央財政預算安排扶貧資金850多億元，各省省級財政預算安排扶貧資金超過210億元。,二、專項財政扶貧資金的管理模式和特點,（二）專項財政扶貧資金的使用管理模式。,管理主體多部門。相關(guān)管理部門包括財政部、發(fā)改委、民委、扶貧辦、農(nóng)業(yè)部、林業(yè)局等。以客觀因素為主分配資金?？紤]的因素包括貧困人口、農(nóng)民人均純收入、地方財力和政策調(diào)整因素等。,二、專項財政扶貧資金的管理模式和特點,（二）專項財政扶貧資金的使用管理模式。,項目確定、資金管理以省為主。財政扶貧資金實行“責任到省、任務到省、資金到省、權(quán)力到省”的原則。項目管理程序一般是采取自下而上的方式進行申報。資金實行專戶或?qū)Ｙ~管理、報賬制支付。資金在國庫間傳遞，并實行專戶（或?qū)Ｙ~）管理，在支付環(huán)節(jié)，或?qū)嵤﹪鴰旒兄Ц痘驅(qū)嵤﹫筚~制。,二、專項財政扶貧資金的管理模式和特點,（二）專項財政扶貧資金的使用管理模式。,多部門多層次監(jiān)督。一是審計部門監(jiān)督；二是財政監(jiān)察辦事機構(gòu)監(jiān)督；三是業(yè)務部門監(jiān)督；四是外部監(jiān)督，包括輿論監(jiān)督、群眾監(jiān)督。,總體上看，財政扶貧資金管理具有幾個突出特點,第一,把貧困規(guī)模和貧困程度作為政府扶貧資源配置的最重要依據(jù)，盡可能客觀、公正、公平地分配資金。,第二，權(quán)力逐步下移，賦予地方政府充分的自主權(quán)，由地方政府根據(jù)本地實際情況統(tǒng)籌安排使用資金。,第三，資金重點用于改善貧困地區(qū)落后面貌，增加貧困人口收入，提高貧困人口素質(zhì)和加強自我反貧困能力建設。,第四，資金管理重心逐步下移，監(jiān)督管理手段正隨著形勢發(fā)展變化，逐步改進和完善。,（三）專項財政扶貧資金使用管理存在的主要問題,資金分配缺少正向激勵。,以某些客觀因素為根據(jù)分配資金，在追求客觀性的同時，出現(xiàn)了正向激勵的缺失。以縣為單元，使得在扶貧重點區(qū)域選擇方面缺乏彈性。,（三）專項財政扶貧資金使用管理存在的主要問題,扶貧目標不清晰。,表現(xiàn)在扶持重點在區(qū)域發(fā)展還是扶持貧困人口發(fā)展，是扶持絕對貧困人口還是扶持低收入人口之間俳徊。,（三）專項財政扶貧資金使用管理存在的主要問題,管理重心仍然過高。,由省一級為主確定和管理項目，既難以做到因地制宜，又造成了層層上報、層層下批，使項目審批時間過長，難以及時到位。,（三）專項財政扶貧資金使用管理存在的主要問題,扶貧主體不夠合理。,政府作用突出，非政府組織、貧困群眾作用弱化，而且政府權(quán)力過于集中于上級。,三、新形勢下做好財政扶貧工作的基本思路,（一）充分發(fā)揮公共財政職能，加快促進貧困地區(qū)基本公共服務均等化和可持續(xù)發(fā)展。加大對貧困地區(qū)的轉(zhuǎn)移支付力度。在完善財政體制過程中，給予貧困地區(qū)更多財權(quán)。健全城鄉(xiāng)統(tǒng)籌經(jīng)濟社會發(fā)展的體制機制，并突出對貧困地區(qū)農(nóng)村的支持。加大農(nóng)村公共產(chǎn)品和服務的保障力度，并向貧困地區(qū)農(nóng)村傾斜。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,財政扶貧，一方面表現(xiàn)為資金的投入及管理，另一方面體現(xiàn)了政府扶貧的政策意圖。因此，財政扶貧資金使用效益的提高，一方面需要依據(jù)形勢和現(xiàn)實需要不斷完善政策措施，另一方面則是不斷完善機制、強化監(jiān)督管理。進入新世紀以來，中國農(nóng)村扶貧開發(fā)形勢發(fā)生了比較大的變化。根據(jù)當前形勢，按照科學發(fā)展觀的要求，下一步財政扶貧工作，既要加大投入力度，強化資金管理，更要盡快理清工作思路，完善政策措施，創(chuàng)新管理機制，提高扶貧工作成效。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,賦予開發(fā)式扶貧新的內(nèi)涵。在普遍建立農(nóng)村最低生活保障制度，通過實現(xiàn)公共服務均等化的情況下，應將專項扶貧開發(fā)轉(zhuǎn)變到綜合扶貧開發(fā)的思路上來；真正從扶貧工作實際出發(fā)，由注重點上開發(fā)轉(zhuǎn)到點面結(jié)合，以面帶點，以點促面。突出對貧困群眾和貧困地區(qū)自我發(fā)展、自我反貧能力的開發(fā)與提高。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,重新定位扶貧開發(fā)的目標任務。目標應從重點解決溫飽轉(zhuǎn)到“增加收入，縮小差距”上來。扶貧開發(fā)的主要任務則是改善基礎設施條件，提高素質(zhì)，增強能力，發(fā)展經(jīng)濟。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,進一步明確扶貧開發(fā)工作重點。除了適宜地區(qū)繼續(xù)做好整村推進工作外，應著力加強貧困地區(qū)公共基礎設施建設、區(qū)域性特色優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)發(fā)展、移民搬遷、勞動力培訓等工作。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,創(chuàng)新扶貧機制。近幾年來，各級財政部門針對財政扶貧資金使用管理中存在的不足和問題，在完善財政扶貧機制，改革創(chuàng)新扶貧資金管理模式方面，進行了很多探索，也取得了很多突破。包括,下放扶貧項目審批權(quán)限；,預撥扶貧資金；,改革扶貧貸款財政貼息方式；,開展“獎補資金”試點；,開展績效考評；,建立財政扶貧資金管理監(jiān)測信息系統(tǒng)；,開展“貧困村村級發(fā)展互助資金”試點；,開展“整合資源，連片開發(fā)”綜合試點,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,下一步，將著重探索建立扶貧開發(fā)與其他支農(nóng)政策的協(xié)調(diào)配合機制；建立以結(jié)果為導向的扶貧資金分配激勵機制；探索實行資金到縣、責任到縣、管理到縣，將扶貧項目決策權(quán)下放到縣一級，建立財政扶貧項目因地制宜選擇機制；推動建立重點縣的進退機制；大力推行參與制。,（二）繼續(xù)加大專項財政扶貧力度。,強化資金管理，確保資金安全有效。,探索對財政扶貧資金實施直接支付的方式，擴大財政扶貧資金政府采購范圍。完善扶貧資金報賬制。,健全項目管理和實施機制。強化扶貧項目招投標的公開化和透明化。重大項目嚴格實施招投標制度，小項目盡量交由村級組織，由群眾自主決策實施方式。,改善管理手段，完善“財政扶貧資金管理監(jiān)測信息系統(tǒng)”，建立扶貧資金和項目管理有關(guān)信息的跨部門報告和協(xié)作機制。,構(gòu)建有效的檢查監(jiān)督體系。健全公告公示制度。,謝謝,

簡介：現(xiàn)代貨幣金融學說,課程演示文稿安徽工業(yè)大學劉立平2001年3月,導論,研究對象貨幣與經(jīng)濟的關(guān)系以及貨幣對經(jīng)濟的影響。與相關(guān)課程的關(guān)系主要參考書研究內(nèi)容,,研究內(nèi)容（課程結(jié)構(gòu)）,貨幣的基本概念1利率決定與利率結(jié)構(gòu)理論2,3貨幣需求與貨幣供給理論4,5貨幣供求的均衡與非均衡分析理論6,7金融深化與金融創(chuàng)新理論8,9理性預期的貨幣理論10貨幣政策及其有效性理論11,12通貨緊縮與通貨膨脹理論13貨幣與經(jīng)濟增長理論14開放經(jīng)濟條件下的貨幣分析理論15,,本課程與相關(guān)課程的關(guān)系,貨幣銀行學主要研究貨幣金融領(lǐng)域的理論與實踐。西方宏微觀經(jīng)濟學是研究市場經(jīng)濟中商品和勞務的生產(chǎn)、分配、交換、消費以及這些經(jīng)濟過程的相互聯(lián)系的系統(tǒng)理論，也是有關(guān)市場經(jīng)濟運行和國家調(diào)節(jié)的理論體系?，F(xiàn)代貨幣金融學說它是研究貨幣與經(jīng)濟的關(guān)系以及貨幣對經(jīng)濟的影響的理論。主要側(cè)重于有關(guān)貨幣理論流派的學術(shù)觀點（思想）的介紹和評析，因而本課程的理論性較強。,,主要參考書目,美米什金FREDERICSMISHKIN貨幣金融學，中國人民大學出版社，1998年版。美托馬斯LLOYDBTHOMAS貨幣、銀行與金融市場，機械工業(yè)出版社，1999年版。盛松成、施兵超等現(xiàn)代貨幣經(jīng)濟學，中國金融出版社，1992年版。胡海鷗中國貨幣供給機制轉(zhuǎn)軌研究，復旦大學出版社，1998年版。陳野華西方貨幣金融學說的新發(fā)展，西南財經(jīng)大學出版社，2001年版。,,第一章貨幣的基本概念,第一節(jié)貨幣的出現(xiàn)第二節(jié)貨幣的定義第三節(jié)貨幣的功能第四節(jié)貨幣制度的演變第五節(jié)貨幣層次的劃分,本章小結(jié),,第一節(jié)貨幣的出現(xiàn),物物交換的主要缺點很難建立雙方欲望的一致商品的比價隨著交換系列的延伸而增加難于建立相互一致的“交叉兌換比率”缺少普遍接受的價值貯藏手段正是因為“物物交換”的上述缺點，必然產(chǎn)生較高的交易成本。,貨幣交換的優(yōu)點簡化交換的方式，擴大交換的范圍提高經(jīng)濟效率和生產(chǎn)的潛力為經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的演變與經(jīng)濟范圍的拓展奠定基礎促成商品跨時間交換,,易貨經(jīng)濟與貨幣經(jīng)濟中價格數(shù)量的比較,,易貨經(jīng)濟中的交易成本,尋求成本產(chǎn)生于尋求可能的交易對象機會成本將資源用于迂回交易過程時所失去在其他方面投資的收益直接成本來自于實際進行的交換活動貨幣出現(xiàn)以后，不僅消除或降低了“物物交換”的缺點與交易成本，而且拓寬了人類的生產(chǎn)、消費、貿(mào)易等活動，極大地提高了社會的福利。,,第二節(jié)貨幣的定義,19世紀中葉英國的“通貨之爭”典型定義在商品或勞務的支付中或債務的償還中被普遍接受的任何東西。西方幾個影響較大的理論關(guān)于貨幣的定義可見，從傳統(tǒng)的狹義貨幣定義轉(zhuǎn)變?yōu)橄喈攺V義的貨幣定義，就是將貨幣的交換媒介功能拓展至價值貯藏功能。,,通貨之爭,通貨學派的觀點只有金屬貨幣和銀行券才構(gòu)成貨幣，其它各種信用工具都不是貨幣。,銀行學派的觀點不僅金屬貨幣和銀行券是貨幣，而且活期存款等信用工具也應屬于貨幣范疇，因為它們同樣發(fā)揮交換媒介的功能。,,幾個影響較大的貨幣定義,佩塞克和薩文貨幣主要包括商品貨幣、不兌現(xiàn)紙幣和銀行活期存款。,紐倫和布特爾貨幣應包括通貨和起著交換媒介作用的金融資產(chǎn)。,弗里德曼與施瓦茲貨幣應包括公眾所持有的通貨和商業(yè)銀行的全部存款，即活期存款、定期存款和儲蓄存款等。,拉德克利夫報告中的貨幣定義不僅包括傳統(tǒng)意義上的貨幣供給，而且包括銀行和非銀行的金融機構(gòu)所創(chuàng)造的所有的短期流動資產(chǎn)。,,第三節(jié)貨幣的功能,,1、交易媒介,交易媒介是把貨幣與諸如股票、債券或房產(chǎn)之類資產(chǎn)區(qū)分開來的主要功能。貨幣是經(jīng)濟社會中十分重要的東西它降低了交易成本，像潤滑劑一樣，能使經(jīng)濟更為迅捷地運行，并由此鼓勵了專業(yè)化和勞動分工。,商品發(fā)揮貨幣有效功能的一般條件易于標準化，使人們能很簡單地確認其價值。被廣泛接受。能夠分割，便于“找零”。易于攜帶。不會很快變質(zhì)。,2、計算單位,這是指人們在經(jīng)濟社會中用它來計算商品和勞務的價格。貨幣發(fā)揮此項功能的主要好處減少了商品價格的數(shù)目，降低了交易成本。提供了重要的市場信息，使得生產(chǎn)者與消費者都知道潛在的貿(mào)易機會在哪里，進而影響資源的合理配置。,3、價值貯藏,指貨幣可作為一種超越時間的購買力貯藏。任何形式的貨幣，均具有價值貯藏的功能，但具有價值貯藏功能的東西，卻未必都是貨幣。流動性一種金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為貨幣而不會使持有人遭受損失的難易與快慢的程度。貨幣是所有資產(chǎn)中流動性最高的資產(chǎn)。貨幣作為貯藏手段的優(yōu)劣取決于物價水平的高低，因為它的價值是由物價水平?jīng)Q定的。,,第四節(jié)貨幣制度的演變,貨幣制度一國以法律形式規(guī)定的貨幣流通的組織形式。其基本內(nèi)容包括貨幣金屬與貨幣單位；貨幣的鑄造、發(fā)行與流通程序；金準備制度等。貨幣支付方式的發(fā)展商品貨幣貴金屬紙幣支票電子貨幣資金調(diào)撥電子系統(tǒng)EFTS,,電子資金轉(zhuǎn)帳系統(tǒng)EFTS,EFTSELECTRONICFUNDSTRANSFERSYSTEMEFTS的優(yōu)勢在于該系統(tǒng)的高效率，且在其完全實施時，資金轉(zhuǎn)移的成本也將大大降低。支票系統(tǒng)仍不會很快消失支票可以提供人們認為有用的收據(jù)和支付記錄EFTS內(nèi)在的法律和安全問題,,第五節(jié)貨幣層次的劃分,大多數(shù)經(jīng)濟學家定義貨幣及貨幣供應量的標準是“金融資產(chǎn)的流動性”。M1＝通貨M0＋銀行體系的活期存款M2＝M1＋商業(yè)銀行的定期存款和儲蓄存款M3＝M2＋其它金融機構(gòu)的定期和儲蓄存款M4＝M3＋其他短期流動資產(chǎn)對貨幣供應量層次的劃分具有重要的理論和現(xiàn)實意義通過對貨幣供應量指標的分析，可以觀察分析國民經(jīng)濟的變動，考察各種具有不同貨幣性的資產(chǎn)對經(jīng)濟的影響，并選定一組與經(jīng)濟的變動關(guān)系最密切的貨幣資產(chǎn)，作為央行控制的重點，有利于央行調(diào)控貨幣。,,本章小結(jié)1,貨幣是在購買商品勞務或償還債務時被普遍接受的東西。貨幣有三個基本功能交易媒介、計算單位和價值貯藏。貨幣作為交易媒介，降低了交易成本，鼓勵了專業(yè)化和勞動分工，擺脫了物物交換中需求雙重巧合的困境。貨幣作為計算單位，減少了標價的數(shù)量，降低了交易成本。貨幣作為價值貯藏手段，發(fā)揮使買賣分離的作用，在通貨膨脹的情況下，這種作用往往會受到削弱。,本章小結(jié)2,貨幣制度在不斷地發(fā)展變化著。除原始社會和現(xiàn)代社會之外，貨幣制度主要建立在貴金屬上。紙幣的引進降低了運送貨幣的成本，支票的使用進一步降低了交易成本。目前的貨幣制度正在向電子貨幣制度邁進。貨幣層次劃分的基礎是金融資產(chǎn)的流動性，即金融資產(chǎn)能否迅速轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金而不發(fā)生損失的能力，也稱為變現(xiàn)能力。流動性程度不同的貨幣在流通中轉(zhuǎn)手的次數(shù)不同，形成的購買力不同，對商品流通和其他經(jīng)濟活動的影響程度也不同。,,,

簡介：政府財政支持“三農(nóng)”和扶貧開發(fā)的政策與措施,財政部農(nóng)業(yè)司扶貧處文秋良2005年12月6日,第一部分近年來財政支持“三農(nóng)”的政策措施,第一，保持政策穩(wěn)定性和連續(xù)性，繼續(xù)加大支持“三農(nóng)”力度。第二，支持農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力建設。第三，促進農(nóng)村社會經(jīng)濟協(xié)調(diào)發(fā)展。第四，創(chuàng)新體制機制，調(diào)動地方政府“重農(nóng)抓糧”的積極性。第二部分,第二，支持農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力建設（一）,加強農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力建設，主要在六個方面下功夫一是加強土地產(chǎn)出和資源綜合利用能力；二是加強農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新和應用能力；三是加強農(nóng)業(yè)物質(zhì)裝備能力；四是加強農(nóng)民自我發(fā)展能力；五是加強農(nóng)產(chǎn)品加工轉(zhuǎn)化和市場開拓能力；六是加強農(nóng)業(yè)綜合支持和服務能力。下一頁,第二，支持農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力建設（二）,財政支持農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力建設的主要措施（1）增加農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)、小型水利建設、農(nóng)業(yè)科技推廣等方面的投入，加強對農(nóng)業(yè)農(nóng)村基礎設施和農(nóng)業(yè)科技進步的支持，改善糧食生產(chǎn)條件，提高科學技術(shù)貢獻率。（2）繼續(xù)加大對農(nóng)民就業(yè)技能培訓、農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化、農(nóng)民專業(yè)合作組織、動植物防疫體系建設的支持，進一步改善農(nóng)村勞動力轉(zhuǎn)移就業(yè)和農(nóng)民工進城務工的環(huán)境。（3）繼續(xù)支持生態(tài)建設，做好農(nóng)業(yè)抗災救災工作。返回,第三，促進農(nóng)村社會經(jīng)濟協(xié)調(diào)發(fā)展。一是認真落實新增教育、文化、衛(wèi)生支出主要用于農(nóng)村的政策。二是加大對農(nóng)村扶貧開發(fā)的支持力度。財政部2005年安排扶貧開發(fā)支出130億元。返回,,,第二部分對政府財政支持“三農(nóng)”的基本評價（一）,第一，“讓公共財政的陽光逐步照耀農(nóng)村”成為新時期政府財政支持“三農(nóng)”的重要指導思想。第二，中國實行的農(nóng)村稅費改革，“兩減免三補貼”徹底打破了國家與農(nóng)民之間的傳統(tǒng)的“取予”關(guān)系格局。,,第二部分對政府財政支持“三農(nóng)”的基本評價（二）,第三，按照科學發(fā)展觀的要求，制定政府財政支持“三農(nóng)”的各項政策。第四，直接補貼農(nóng)民成為財政支持“三農(nóng)”新的重要支持方式。,,未來幾年中，政府財政支持“三農(nóng)”的政策取向，首先，要體現(xiàn)貫徹落實科學發(fā)展觀，體現(xiàn)城鄉(xiāng)統(tǒng)籌發(fā)展的思想理念；其次，按照“兩個趨向”論斷的要求，以農(nóng)民增收和國家糧食安全為中心任務，調(diào)整財政支出結(jié)構(gòu)和國債投資結(jié)構(gòu)，加大對“三農(nóng)”的投入力度；第三，促進農(nóng)業(yè)增長方式轉(zhuǎn)變，促進深化農(nóng)村改革，加快農(nóng)村公共基礎設施建設和農(nóng)村社會事業(yè)發(fā)展。,第三部分對未來幾年政府財政支持“三農(nóng)”政策的初步判斷,,第三部分對未來幾年政府財政支持“三農(nóng)”政策的初步判斷（一）,政府財政支持“三農(nóng)”的具體政策措施第一，調(diào)整國民收入分配結(jié)構(gòu)和財政支出結(jié)構(gòu)，實施“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”，加大對農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展的投入。第二，促進農(nóng)業(yè)增長方式轉(zhuǎn)變，提高農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力，確保國家糧食安全。第三，采取有效措施，促進農(nóng)村勞動力就業(yè)，不斷提高農(nóng)民的收入水平。第四，認真履行公共財政職能，支持抗災救災、生態(tài)建設和農(nóng)村扶貧開發(fā)。,政府財政支持“三農(nóng)”的具體政策措施第五，加快農(nóng)村社會事業(yè)發(fā)展和公共基礎設施建設，實現(xiàn)城鄉(xiāng)公共服務均等化，促進構(gòu)建和諧社會。第六，支持各項改革，促進建立和完善農(nóng)村市場經(jīng)濟體系。繼續(xù)推進縣鄉(xiāng)綜合體制改革，切實轉(zhuǎn)變縣鄉(xiāng)政府職能。第七，建立城市支持農(nóng)村的新機制，促進城市化，從根本上解決“三農(nóng)”問題。第四部分,第三部分對未來幾年政府財政支持“三農(nóng)”政策的初步判斷（二）,第一，調(diào)整國民收入分配結(jié)構(gòu)和財政支出結(jié)構(gòu)，有重點、分階段地實施“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”，加大對農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展的投入。,（1）從總體經(jīng)濟社會發(fā)展指標看，我國已經(jīng)基本進入工業(yè)化中期階段，“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”不僅具備條件，而且非常必要。2004年，我國GDP達到1365萬億元，財政收入263萬億元，農(nóng)業(yè)占GPD的份額15左右，人均GDP超過1000美元，城市化率達到41左右。這些都表明，我國總體上已經(jīng)進入了工業(yè)化、城市化加快階段，有能力也有必要實施“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)、城市帶動農(nóng)村”戰(zhàn)略。但分地區(qū)看，不平衡，中央財力也不足于支持全面實施“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”。下一頁,第一，調(diào)整國民收入分配結(jié)構(gòu)和財政支出結(jié)構(gòu)，有重點、分階段地實施“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”，加大對農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展的投入。,（2）“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”是工業(yè)化中后期的一般特征，既是一種政府行為和責任，也是一種社會行為和責任。（3）適應“兩個趨向”要求，實行“工業(yè)反哺農(nóng)業(yè)”。（4）加快財政支農(nóng)投入體制機制創(chuàng)新。返回,第二，促進農(nóng)業(yè)增長方式轉(zhuǎn)變，提高農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力，確保國家糧食安全。,今后繼續(xù)實行對糧食生產(chǎn)的直補、良種補貼和農(nóng)機補貼等“三項補貼”政策，并不斷完善和加大力度；加大優(yōu)質(zhì)糧產(chǎn)業(yè)工程實施力度和農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)力度，改善糧食生產(chǎn)的基礎條件；支持農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新。特別是在今后一段時期內(nèi)，財政支農(nóng)工作應當把相當一部分力量，放在支持提高單產(chǎn)、改進質(zhì)量、節(jié)水節(jié)肥環(huán)保的農(nóng)業(yè)技術(shù)推廣應用方面。2005年，財政部除了加大農(nóng)業(yè)科技推廣投入力度和支持農(nóng)業(yè)部開展“科技入戶工程”外，還專門安排了一定的資金開展測土配方施肥試點和“民辦公助”小型農(nóng)田水利建設試點。返回,第三，采取有效措施，促進農(nóng)村勞動力就業(yè)，不斷提高農(nóng)民的收入水平。,中國政府財政在“多予”、“少取”、“放活”等方面采取的一系列促進農(nóng)民增收政策一是實行農(nóng)民就業(yè)技能培訓政策；二是支持農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展政策；三是支持農(nóng)民專業(yè)合作組織政策；四是支持農(nóng)民進行糧食生產(chǎn)；五是實行農(nóng)村稅費改革；六是為進城農(nóng)民工務工創(chuàng)造環(huán)境等政策措施。下一頁,第三，采取有效措施，促進農(nóng)村勞動力就業(yè)，不斷提高農(nóng)民的收入水平。,未來幾年中，除了上述這些政策要繼續(xù)保持并加大力度之外，還要特別地在三個方面下功夫一是進一步加大對農(nóng)村勞動力轉(zhuǎn)移就業(yè)培訓的支持力度，要把農(nóng)村勞動力轉(zhuǎn)移就業(yè)培訓作為一項長期的工作來抓，要結(jié)合實際，采取市場化的方式，建立農(nóng)村勞動力培訓的長效機制；二是進一步改善農(nóng)民工進城就業(yè)的條件和環(huán)境，加快制度創(chuàng)新，促進農(nóng)民工的身份轉(zhuǎn)變；三是支持和鼓勵農(nóng)民在城鄉(xiāng)的非農(nóng)性創(chuàng)業(yè)，把農(nóng)村勞動力培訓和農(nóng)民自主創(chuàng)業(yè)結(jié)合起來。返回,第四，認真履行公共財政職能，支持抗災救災、生態(tài)建設和農(nóng)村扶貧開發(fā)。,（1）中國是一個氣候條件和地形環(huán)境復雜的國家，自然災害和動植物疫情發(fā)生頻繁。近幾年來，財政部門已經(jīng)逐步實現(xiàn)了由被動買單向主動出擊的轉(zhuǎn)變，這是財政支持抗災救災、應對突發(fā)事件在理念和工作方式的重大轉(zhuǎn)變。但是，單純地依靠政府財政來抗災救災是不夠的，還必須深入研究如何舉全社會之力應對自然災害，包括建立預警體系、農(nóng)業(yè)保險等。（2）中國林業(yè)生態(tài)建設近幾年來，已經(jīng)取得重大進展，這是實現(xiàn)人與自然和諧的重要舉措，也是中國經(jīng)濟社會實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的基礎。返回,第五，加快農(nóng)村社會事業(yè)發(fā)展和公共基礎設施建設，實現(xiàn)城鄉(xiāng)公共服務均等化，促進構(gòu)建和諧社會。,從近期看，重點有四個方面問題需要研究解決一是農(nóng)村教育；二是農(nóng)村醫(yī)療衛(wèi)生；三是農(nóng)村社會保障體系；四是農(nóng)村基礎設施建設。返回,第六，支持各項改革，促進建立和完善農(nóng)村市場經(jīng)濟體系。繼續(xù)推進縣鄉(xiāng)綜合體制改革，切實轉(zhuǎn)變縣鄉(xiāng)政府職能。,支持國有農(nóng)墾、國有林場、水管單位深化改革，進一步推動糧食、棉花等大宗農(nóng)產(chǎn)品流通體制深化改革。要重點推進城鄉(xiāng)統(tǒng)一的要素市場的發(fā)育、形成，改革農(nóng)村土地制度，逐步建立城鄉(xiāng)統(tǒng)一的勞動力市場，多形式發(fā)育農(nóng)村金融市場。同時，積極探索建立農(nóng)業(yè)大宗作物強制保險制度。返回,第七，建立城市支持農(nóng)村的新機制，促進城市化，從根本上解決“三農(nóng)”問題。,在中國，加快城市化，有兩點需要特別注意一是在區(qū)域上，農(nóng)村人口要向東部沿海城市集中。二是要推進農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化和農(nóng)產(chǎn)品加工業(yè)的發(fā)展。返回,第四部分目前政府財政扶貧的主要政策措施,（一）政府扶貧的主要政策劃定扶持范圍制定扶貧規(guī)劃在扶持內(nèi)容上，主要是三個方面一是以改善貧困人口生產(chǎn)生活條件為主要目標的貧困村基礎設施建設，如道路、飲水等；二是以改進農(nóng)業(yè)生產(chǎn)組織方式，提高貧困群眾生產(chǎn)能力和收入水平為目的的貧困地區(qū)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展；三是以提高貧困人口勞動素質(zhì)、促進其向非農(nóng)行業(yè)轉(zhuǎn)移的勞動力轉(zhuǎn)移培訓。按照“四到省”原則，落實扶貧工作責任政府不斷增加扶貧投入動員社會資源和借助國際力量促進扶貧開發(fā),第四部分目前政府財政扶貧的主要政策措施,,（二）政府財政扶貧的主要措施第一，針對貧困人口的扶貧專項資金投入逐年增加。財政扶貧資金的分配和使用呈現(xiàn)出三個特點（1）把貧困人口數(shù)作為政府扶貧資源配置的最重要依據(jù)，客觀、公正、公平地分配資金。（2）賦予地方政府充分的自主權(quán)，由地方政府根據(jù)本地實際情況統(tǒng)籌安排使用資金。（3）資金重點用于改善貧困地區(qū)落后面貌，增加貧困人口收入，提高貧困人口素質(zhì)和加強自我反貧困能力建設。第二，面向貧困地區(qū)的財政轉(zhuǎn)移支付項目增加，規(guī)模不斷擴大。第三，制定優(yōu)惠財稅政策，促進貧困地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展和農(nóng)民增收減負。第四，利用財政貼息方式，引導商業(yè)銀行貸款支持農(nóng)村扶貧開發(fā)。,第五部分財政扶貧面臨的問題分析,,（一）對農(nóng)村扶貧開發(fā)面臨的主要問題第一，低標準的脫貧目標與建設小康目標之間有很大差距。第二，如何更好地推進參與式扶貧。第三，要處理好促進區(qū)域發(fā)展與扶貧貧困人口之間的關(guān)系。第四，要進一步提高扶貧開發(fā)的針對性。,第五部分財政扶貧面臨的問題分析,（二）政府財政扶貧存在的問題第一，“四到省”原則落實不到位。（1）地方扶貧投入力度不夠。（2）沒有相應的考核、評價和獎懲制度。第二，財政扶貧投入還存在“漏出”現(xiàn)象。（1）存在地方政府特別是縣、鄉(xiāng)政府轉(zhuǎn)移、挪用扶貧資金現(xiàn)象。（2）現(xiàn)有的統(tǒng)計方法不能準確地識別貧困人口。,第五部分財政扶貧面臨的問題分析,（二）政府財政扶貧存在的問題第三，扶貧資金管理體制需要進一步完善。（1）當前扶貧資金及其項目的管理涉及多個部門，而部門溝通機制、信息共享機制還需要完善和加強。（2）資金項目審批權(quán)限過高，大部分地方都將項目的審批權(quán)放在省一級的做法，不利于調(diào)動貧困縣的積極性和準確地選擇扶貧項目。（3）以公示制、參與制、報賬制為主要內(nèi)容的監(jiān)督制度以及扶貧績效考核和獎懲制度等還需要建立健全。（4）財政扶貧資金監(jiān)管手段落后，資金和項目信息難以及時、準確地收集、傳遞，不利于資金的追蹤問效，及時監(jiān)督。,第六部分未來幾年財政扶貧措施的初步判斷,第一，要完善扶貧資金分配和項目管理機制。在扶貧目標瞄準上，一是逐步劃小扶貧重點范圍，有條件的地方通過登記造冊和動態(tài)監(jiān)測等辦法，確定貧困人口。二是甄別受扶和非受扶人口，在此基礎上確定扶貧資金支持的對象，對不同的人群采用不同的扶持措施。三是在資金分配上，要推行因素法。四是在項目管理上，要適當下放審批權(quán)限。,第六部分未來幾年財政扶貧措施的初步判斷,第二，研究建立扶貧開發(fā)的績效考核機制。第三，建立和完善扶貧資金和項目的公示公告制度。第四，推行參與式扶貧制度。第五，發(fā)揮財政貼息資金作用，緩解貧困農(nóng)戶貸款難的問題。一是進行財政貼息方式的改革；二是開展建立扶貧貸款財政獎補基金試點,謝謝,,

簡介：湖南非稅財政票據(jù)管理,,,目錄,,財政票據(jù)的歷史沿革,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,一、財政票據(jù)的概念及其特征,財政票據(jù)是指由財政部門印制和發(fā)放，并由國家機關(guān)、事業(yè)單位，或經(jīng)法律法規(guī)授權(quán)的具有公共事務管理職能的機構(gòu)、代行政府職能的社會團體及其他組織在依法獲得政府非稅收入和從事財務活動過程中，以及政府舉辦的非營利性醫(yī)療機構(gòu)取得醫(yī)療服務收入、社會團體收取會費時，向公民、法人及其他組織開具的收款或繳款憑證。,財政票據(jù)的概念,一、財政票據(jù)的概念及其特征,1、財政票據(jù)的管理部門是財政部門。2、財政票據(jù)的使用者主要是國家機關(guān)和事業(yè)單位。3、財政票據(jù)是單位財務管理和會計核算的重要憑證。4、非稅收入票據(jù)是財政票據(jù)的核心組成部門。,四個要點,一、財政票據(jù)的概念及其特征,1、印發(fā)主體統(tǒng)一性。2、領(lǐng)購主體的獨立性。3、使用上的法定性。4、特定性。,本質(zhì)特征,目錄,,財政票據(jù)的歷史沿革,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,二、財政票據(jù)的歷史沿革,1、早期財政票據(jù)管理建國初期至文化大革命時期2、改革開放后的財政票據(jù)管理70年代末至80年代末3、社會主義市場經(jīng)濟下的財政票據(jù)管理,三個階段,二、財政票據(jù)的歷史沿革,第一階段早期財政票據(jù)管理,4、經(jīng)濟調(diào)整時期（19611966年），在財政票據(jù)管理上，采取許多集中措施，非稅收入逐年下降，后略有回升。5、文化大革命時期（19661976年），實行財政包干，擴大了地方單位的收支范圍和管理權(quán)限，非稅收入出現(xiàn)了較快增長，1976年，占預算收入到達355。,1、新中國成立初期（19491952年），財政票據(jù)由地方政府因地制宜地確定，全國沒有統(tǒng)一。2、一五時期（19531958年），計劃經(jīng)濟建設，形成由企業(yè)管理的專項基金票據(jù)。3、大躍進時期（19581960年），經(jīng)濟體制改革，預算外資金大幅增加，財政票據(jù)管理相當突出地存在管理偏松的問題。,,二、財政票據(jù)的歷史沿革,1986年4月，國務院關(guān)于加強預算外資金管理的通知，對預算外資金收取、管理和使用作出了明確規(guī)定。兩種票據(jù)一是罰沒收據(jù)，納入預算管理；二是非經(jīng)營性專用收據(jù)，具有財務收支和往來款項會計記賬依據(jù)的作用。,第二階段改革開放后的財政票據(jù)管理,二、財政票據(jù)的歷史沿革,第三階段社會主義市場經(jīng)濟下的財政票據(jù)管理,1、1990年，中共中央、國務院關(guān)于堅決制止亂收費、亂罰款和各種攤派的決定收費單位必須使用由省、自治區(qū)、直轄市以上財政部門統(tǒng)一執(zhí)法的收費票據(jù)或監(jiān)制的專用票據(jù)，否則視為非法收費予以查處。提出了將財政票據(jù)歸口到財政部門統(tǒng)一印制、核發(fā)，從源頭上控制各部門、各單位的收費行為理念。,2、1998年行政事業(yè)性收費和政府型基金票據(jù)管理規(guī)定確定了行政事業(yè)性收費和政府型基金票據(jù)的概念。,3、2004年7月，關(guān)于加強政府非稅收入管理的通知闡述了政府非稅收入的定義，界定了政府非稅收入的管理范圍，并且在此規(guī)定收取政府非稅收入必須按照隸屬關(guān)系分別使用由中央或省級財政部門統(tǒng)一印制的財政票據(jù)。8月，財政部綜合司召開部分省市票據(jù)研討會，會上，提出了財政票據(jù)的概念。,目錄,,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,三、財政票據(jù)的分類和適用范圍,1、按資金管理的性質(zhì)分類非稅收入票據(jù)、其他財政票據(jù)2、按票據(jù)用途特點分類通用票據(jù)、專用票據(jù)3、按票面金額固定性分類定額票據(jù)、非定額票據(jù)4、按填開方式分類手工票據(jù)、電腦票據(jù),票據(jù)分類＿分為兩大類27種,目前票據(jù)使用的范圍按照湖南省非稅收入票據(jù)樣本2011年版執(zhí)行。,票據(jù)適用范圍,三、財政票據(jù)的分類和適用范圍,目錄,,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,四、財政票據(jù)管理中存在的問題,1、有的執(zhí)收單位對財政票據(jù)重視不夠，制度不健全，管理不規(guī)范。2、有的單位違反規(guī)定，亂用票據(jù)。最常見的是串用或者稅務票據(jù)混淆。,用票單位的票據(jù)管理有待進一步規(guī)范,1、財政票據(jù)管理的制度建設相對滯后。2、違規(guī)行為處罰力度不夠，影響了財政票據(jù)的監(jiān)管力度。,制度建設有待加強,繳款人對財政票據(jù)的認識有待提高,財政票據(jù)的宣傳力度不夠。,目錄,,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,一方面，非稅收入的內(nèi)容包括執(zhí)收單位、收款人、付款人、收入項目、數(shù)量、征收標準、金額等在一張小小的票據(jù)上面就得以全面的反應。另一方面，財政票據(jù)是政府非稅收入形成的源頭和關(guān)鍵環(huán)節(jié)，通過票據(jù)可對征管工作實施監(jiān)督管理。,財政票據(jù)是非稅征管工作的基礎,五、加強財政票據(jù)管理,五、加強財政票據(jù)管理,堅持“三個服務”把好“六個關(guān)口”,1、為規(guī)范經(jīng)濟秩序和完善部門預算管理制度服務。2、為政府非稅收入征收管理服務。3、為單位內(nèi)部財務和會計核算服務。,堅持“三個服務”，明確票據(jù)管理方向,五、加強財政票據(jù)管理,1、積極推行財政票據(jù)信息化網(wǎng)絡化管理，探索財政電子票據(jù)，實時監(jiān)督執(zhí)收單位的收費項目和標準，監(jiān)控收入收繳入庫情況，實現(xiàn)財政票據(jù)自動核銷，對非稅收入收繳全過程進行動態(tài)監(jiān)控識別財政票據(jù)信息的真?zhèn)巍?、加大宣傳，拓寬監(jiān)管渠道，加強社會監(jiān)督，完善財政票據(jù)管理體制。3、建設一支高素質(zhì)的票據(jù)管理隊伍。建立票據(jù)專管員制度，加強業(yè)務培訓，樹立安全意識、依法治票意識、服務意識。,財政票據(jù)管理的方向,五、加強財政票據(jù)管理,1、印制關(guān)票據(jù)印制質(zhì)量注意市縣非稅收入管理機構(gòu)在票據(jù)使用及管理過程中發(fā)現(xiàn)質(zhì)量或服務問題請及時和我們聯(lián)系。2、保管關(guān)臺賬登記制度票據(jù)專用倉庫做到“六防”3、發(fā)放關(guān)堅持核舊領(lǐng)新制度,把好“六個關(guān)口”，強化票據(jù)規(guī)范管理,五、加強財政票據(jù)管理,4、核銷關(guān)手工核銷、銷毀權(quán)限,5、年檢關(guān)及時組織年檢向上級非稅收入管理機構(gòu)報告年檢情況,6、監(jiān)督關(guān)寓財政票據(jù)監(jiān)督于財政票據(jù)管理之中,目錄,,財政票據(jù)的分類和適用范圍,財政票據(jù)管理中存在的問題,“以票管收”是財政規(guī)范非稅收入的重要手段,財政票據(jù)的概念及其特征,加強財政票據(jù)管理,2012年主要工作計劃,召開培訓會和研討會，認真學習財政部即將出臺的財政票據(jù)管理辦法，研究修訂我省湖南省非稅收入票據(jù)管理辦法。,（一）修訂湖南省非稅收入票據(jù)管理辦法,六、2012年主要工作計劃,（二）規(guī)范社團財政票據(jù)管理,（三）研究行政事業(yè)單位稅務發(fā)票和財政票據(jù)交叉使用的問題,1、利用新理財、非稅網(wǎng)站等載體，創(chuàng)新票據(jù)管理理念與模式。（計劃在新理財?shù)谒钠谧鲆粋€財政票據(jù)專刊）2、利用橫幅等宣傳方式，全省統(tǒng)一時間、形式和內(nèi)容，提高社會民眾對財政票據(jù)的認知度。3、在省直單位開展財政票據(jù)管理示范崗活動，督促用票單位嚴格按照有關(guān)要求規(guī)范使用財政票據(jù)，提高各單位對財政票據(jù)的重視。,（四）加大財政票據(jù)宣傳力度,一方面嚴把印制管理和票據(jù)驗收關(guān)；另一方面省局為各縣市配備了一臺票據(jù)掃描打印機，即確保票據(jù)印制質(zhì)量又加強票據(jù)管理。,（五）確保票據(jù)印制質(zhì)量,（六）開展社區(qū)票據(jù)管理情況調(diào)研,財政票據(jù)管理制度與票據(jù)使用的現(xiàn)實矛盾。如何發(fā)揮票據(jù)年檢在規(guī)范非稅收入管理中的作用。行政事業(yè)單位財政票據(jù)和稅務發(fā)票的交叉使用問題。其他財政票據(jù)的核銷和監(jiān)管方式。繳款通知單全省統(tǒng)一的前提是什么，能否做到源頭控收。社會團體會費票據(jù)管理問題。,思考題,謝謝,WWWHNFSGOVCN,

簡介：1,富邦臺大金控經(jīng)營管理實務主題1金控公司之經(jīng)營與管理,黃達業(yè)教授臺大財務金融系所,,,,,2,金控公司因應挑戰(zhàn),,整併期概述2000年後為解決開放導致之過度競爭、獲利下滑、逾放比升高等內(nèi)在問題以及面對金融競爭全球化和跨業(yè)經(jīng)營趨勢等外在挑戰(zhàn)金融改革通過一連串金融法案2000年金融機構(gòu)合併法2001年金融控股公司法、金融重建基金設置及管理條例、存款保險條例修正、營業(yè)稅法修正、票券金融管理法、保險法修正2002年金融證券化條例2003年金融監(jiān)督管理委員會組織法2004年農(nóng)業(yè)委員會金融局組織條例成立十四家金控公司，帶動金融業(yè)MA風潮,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,3,全球之整併趨勢,規(guī)?；瘮U張SCALEEXPANSION國內(nèi)整併跨國整併HSBC跨業(yè)化擴張SCOPEEXPANSION金融控股公司CITIGROUP綜合銀行UNIVERSALBANKINGUBS,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,4,,臺灣近年金融業(yè)整併,,2000,,2001,,2002,,富邦證券7合1,,寶來證券4合1,,元富證券3合1,,臺新銀行合併大安銀行,,國泰金控合併世華銀行,,富邦金控合併臺北銀行,,,,2003,2004,2005,,,,,,,富邦金控合併香港港基銀行,中信金控合併萬通銀行,玉山銀行合併高雄企銀,千禧亞洲保險合併統(tǒng)一安聯(lián)產(chǎn)險,聯(lián)邦銀行標得中興銀行,新光金控合併誠泰銀行,金控公司成立,,,前金控,後金控,,兆豐金控合併中國商銀,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,,臺新金控取得彰化銀行控制性股權(quán),5,臺灣之「金融控股公司法」,,整併期最重要之法案為2001年6月通過之金融控股公司法，代表金融政策重心已由「自由化」轉(zhuǎn)為「整併」金融控股公司法規(guī)定，成立金融控股公司至少必須包含銀行、保險和證券三個產(chǎn)業(yè)中的兩個，最低資本額為NT200億元金融控股公司希望發(fā)揮3C效益COSTSAVINGS、CROSSSELLING、CAPITALEFFICIENCY金融控股公司已成為臺灣金融業(yè)擴大規(guī)模和跨業(yè)經(jīng)營之重要MA平臺,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,6,金控公司之組成機制,由原金融機構(gòu)轉(zhuǎn)型成為金控公司轉(zhuǎn)換機制營業(yè)讓與、股份轉(zhuǎn)換金控公司之子公司必須跨銀行、保險、證券業(yè)最低資本額NT200億元,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,7,實施成效,2001年11月金控法生效共有14家金控公司成立金控公司成為臺灣金融業(yè)整併之平臺富邦金控臺北銀行國泰金控世華銀行兆豐金控中國國際商銀、中國產(chǎn)險、倍立證券華南金控永昌證券中信金控萬通銀行、兆豐金控臺新金控彰化銀行,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,8,,,富邦金控經(jīng)營模式,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,9,,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,PROJECTONE富邦之組織重整,FROM,,以法律實體之「子公司」為營運主體，各有其獨立之資訊作業(yè)系統(tǒng)，且行銷偏向產(chǎn)品導向，金控僅負有限之管理功能,,10,,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,PROJECTONE富邦之組織重整續(xù),TO,,以依照客戶導向重組後之「事業(yè)群」為營運主體，並強化金控端之管理功能，以及建置資源共享之資訊和作業(yè)平臺,11,金控發(fā)展中的省思3C效果,CAPITALMANAGEMENT資本運用CROSSSALE交叉銷售COSTSAVINGS成本節(jié)省,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,12,資本運用,金控公司資金之取得子公司資本市場現(xiàn)金收購VS換股收購,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,13,交叉銷售,個人資料保護之限制基本資料VS交易資料集團性客戶關(guān)係管理CRM之建制跨業(yè)櫃臺之營業(yè)限制,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,14,成本節(jié)省,集中作業(yè)中心/後臺整合共同採購資訊系統(tǒng)整合委外作業(yè),,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,15,經(jīng)營管理架構(gòu),子公司垂直管理事業(yè)群橫向管理矩陣式管理,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,16,監(jiān)理架構(gòu),金控綜合監(jiān)理VS子公司監(jiān)理主管機關(guān)窗口金管會下之金控綜合監(jiān)理單位,,FUBONFINANCIALALLRIGHTSRESERVED,17,,17,,我國銀行業(yè)的特色,,18,,18,銀行家數(shù)多，規(guī)模小，同質(zhì)性高,19,,19,資產(chǎn)集中度低,20,,20,,銀行業(yè)整合趨勢與發(fā)展,,21,,21,政府政策,,,,,,,,一次金改NPL處理,二次金改金融整合,通過金融機構(gòu)合併法20001124,通過金融重建基金設置及管理條例2001627,通過金融控股公司法2001627,通過企業(yè)併購法2002115,2002JULY,2003,2005,2004JUNE,?2005年底3家金融機構(gòu)市占率達10以上?2005年底公股金融機構(gòu)至少減為6家?2006年底前至少一家金融機構(gòu)由外資經(jīng)營或在國外上市?2006年底前14家金融控股公司減半,2006,22,,22,國內(nèi)金融業(yè)購併之發(fā)展,?問題基層金融機構(gòu)之購併,?自彰化四信事件以來，信用合作社家數(shù)已由73家降為28家至95年5月底止。,?信合社與企銀的改制,?誠泰、第七、陽信、華泰、三信、北商銀。,?自發(fā)性合併,?臺新與大安、中信銀與萬通、世華與國泰。,?政府政策主導,?合庫與農(nóng)銀、中國商銀與交銀。,23,,23,,銀行購併策略分析,,24,,24,整合策略的選擇MASTRATEGY,保持現(xiàn)狀,?保持獨立性?透過執(zhí)行策略方案以強化財務績效,?成長潛力受限制?在持續(xù)整合的金融市場中市場地位相對下降?因為外界變遷使得未來可供購併對象愈來愈少,進行整併,?提高金融市場地位?促進規(guī)模經(jīng)濟?提升金融創(chuàng)新的能力,?適法性問題?整合的風險,?併購者?被併者,,,好處,可能產(chǎn)生的問題,選擇方案,角色選擇,25,,25,併購者,合併,收購,與國際性策略投資者合作,?市場佔有率的增加?得到節(jié)省成本的綜效,?立即提升主要業(yè)務價值?達到經(jīng)濟規(guī)模及經(jīng)營範疇?有效的節(jié)省成本?擴充文化及核心能力,?可提供資本或增加核心能力?透過策略聯(lián)盟或合資以發(fā)展其他業(yè)務或新產(chǎn)品,?整合上特定問題?競爭者出現(xiàn)可能造成收購的困擾,?雙方文化融合問題?整合上失敗風險較大,?股權(quán)可能喪失或被稀釋?管理層面之問題增加,好處,可能產(chǎn)生的問題,,,,選擇方案,26,,26,被併者,招標,招親,?具自主性?可選擇互補性高的銀行合併?透過決選條件設計可適當保障員工權(quán)利,?待價而估?決策時間短,?整合時間長?招親後主導權(quán)易主可能造成管理上的問題,?企業(yè)文化的謀合困難度高?整合的風險高,好處,可能產(chǎn)生的問題,,,選擇方案,27,,27,,案例探討,,28,,,,28,主動,被動,,找尋整併對象方式,,,,,,,,,,,招親,合意併購,招標,二次金改,敵意併購,,,整併模式分類,29,,29,,招親,,30,,30,案例一臺北銀行加入富邦金控,,31,,31,研擬企業(yè)發(fā)展策略,,,目標,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,32,,32,選擇成長之可行方案,,,,,目標,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,33,,33,WHY富邦金控,?最適結(jié)盟對象產(chǎn)品線最完整之金控,?富邦提供優(yōu)惠條款,?富邦的優(yōu)勢,34,,34,最適結(jié)盟對象產(chǎn)品線最完整之金控,35,,35,富邦的優(yōu)勢,多元化的營收成長未來策略藍圖明確的市場領(lǐng)導者具備資金運用之專業(yè)與靈活度策略執(zhí)行成功的傑出經(jīng)歷優(yōu)質(zhì)合群的管理團隊與企業(yè)文化公司治理與資訊揭露的最佳典範花旗集團策略聯(lián)盟,36,,36,創(chuàng)造雙贏,,37,,37,案例二臺灣企銀招親案,?招親條件?百分之百股份轉(zhuǎn)換，以普通股搭配特別股現(xiàn)金收購模式，特別股比重則介於買賣總價金的2555％間，特別股限制以10元計價。?保障員工基本權(quán)益，包含至少兩年內(nèi)不得變更員工的聘僱條件，也不得任意裁員。,38,,,38,?因臺企銀工會發(fā)動大規(guī)模罷工，且在最後協(xié)商過程中提出其他的保障員工權(quán)益條件，以致勞資雙方無法達成共識，潛在買主決定放棄出價，正式宣布臺企銀招親案流標。,招親失敗,39,,39,?優(yōu)點?自主性高，可依銀行需求選擇最適整合對象。?減緩整合所產(chǎn)生的衝擊。,?缺點?謀合時間長。?高媒介費用，造成成本負擔。,招親模式的優(yōu)缺點,40,,40,,合意併購,,41,,41,?萬通銀行每股轉(zhuǎn)換價格為新臺幣1265元，股價淨值比約為118，其中50轉(zhuǎn)換為中信金普通股，另50則轉(zhuǎn)換為中信金特別股，總購併金額高達1957億元。?合併前中國信託分行家數(shù)為58家，合併後家數(shù)為101家，海外有60個據(jù)點，合併後資產(chǎn)總額達104兆元，躍居當時民營銀行之冠（2003年底）。,案例一中信金併購萬通銀行,42,,42,?中國信託有600萬客戶，萬通銀行有70多萬客戶，可使客戶群擴大。?合併後ATM超過2200臺，其中設在7ELEVEN門市的自動提款機就有1600臺，ATM數(shù)量是其他金融同業(yè)的兩倍以上。?加強與統(tǒng)一集團現(xiàn)有策略聯(lián)盟的夥伴關(guān)係，並聯(lián)合進軍大中華及東南亞市場。,合併綜效,43,,43,?為避免股本膨脹，以每股16元的價格，即第七商銀每股淨值的126倍，對第七商銀展開公開收購行動，第七商銀對此價格甚為滿意，也鼓勵股東出售持股。?95年7月底已取得8135之股權(quán)，第七商銀已成為國泰金的子公司，並將於今年進行股份轉(zhuǎn)換，使其成為國泰金百分之百持有之子公司，以期於未來與另一子公司國泰世華銀行進行合併。,案例二國泰金收購第七商銀,44,,44,,?新光金合意的購併對象有5大條件?分行集中於北部的中型銀行?分行數(shù)約70至80家?具獲利能力?不良資產(chǎn)（NPL）負擔不大?股價淨值比（P／E）在1至2之間,案例三誠泰銀行與新光銀行合併案,45,,45,,?誠泰銀，94年3月底止?資本額約新臺幣709億元，每股淨值約164元。?有80家分行，其中有45家集中在臺北縣市。?新光金以每股282元的價格進行換股，股價淨值比約為183倍。?雙方資源互補?新光銀行的通路以中南部為主，誠泰銀行則以臺北為主，兩家具互補效益，合併後營業(yè)據(jù)點擴增到108家。?誠泰銀偏重消費金融業(yè)務，新光銀則較偏重企業(yè)金融。,46,,46,,合意併購的優(yōu)缺點,?優(yōu)點?各取所需。,?缺點?談判時間長。?屬現(xiàn)金併購者，資金需求高。,47,,47,,招標,,48,,48,?14億股的私募現(xiàn)增，占彰銀股份22，將名列第一大股東，擁有購併彰銀的優(yōu)先權(quán)。?有意參與者臺新金控第一金控新加坡淡馬錫投資公司兆豐金控,,財政部公告,彰化銀行14億特別股私募的現(xiàn)金增資案,底標1798意者請參與競標,案例一彰化銀行招標案,49,,49,臺新金?併入彰銀後，將成為臺灣資產(chǎn)規(guī)模、市占率第二大的金控公司。?臺新金控旗下的臺新銀行，強在消費金融的經(jīng)營實力，彰銀其強項則在企業(yè)金融，可達到互補。,各有所思,第一金?達到競爭力提升與達到市占率10的目標。,50,,50,淡馬錫?看好亞洲金融業(yè)，為躍升成為全球金融強權(quán)，需積極在亞洲擴展據(jù)點，進而拓展大陸金融市場版圖。?彰銀的百餘家通路，有利於加入臺灣金融市場。,兆豐金?彰銀的通路優(yōu)勢加上兆豐金的企金業(yè)務，可達成互補。?兆豐金控旗下的中國商銀及交通銀行合併後資產(chǎn)市佔率已經(jīng)達7％，如果可以成功標得彰銀股權(quán)，以彰銀的資產(chǎn)總額1兆3千萬元95年6月底來看，兆豐金將超越國泰金成為國內(nèi)第一大金控。,51,,51,由臺新金控以每股2612元得標，較底標1798元溢價達45％，總價新臺幣36568億元。將成為臺灣第二大金控集團,得標者,52,,52,?聯(lián)邦銀行於93年12月9日參加中興商業(yè)銀行公開標售，以新臺幣71億8百萬元得標，取得47家營業(yè)據(jù)點，分行數(shù)增至87家，平圴每家分行得標金額約為1億5千萬元。,?玉山銀行於93年5月31日參與高雄區(qū)中小企銀公開標售，以新臺幣133億6千8百萬元得標，取得60家營業(yè)據(jù)點，使得玉山銀行之分行數(shù)倍增至116家，平圴每家分行得標金額約為2億4千萬元。,案例二金融重建基金招標案,?中國信託於93年5月26日參加鳳山信合社公開標售，以新臺幣11億元得標，取得10個營業(yè)據(jù)點，使得中國信託分行數(shù)增至111家，平圴每家分行得標金額約為1億1千萬元。,53,,53,?優(yōu)點?開標即決定結(jié)果，決策時間短。,?缺點?被標者被動等待整併對象。?得標企圖心過強之投標者，容易造成得標價格過高，資金需求大增。?屬金融重建基金者因被併之金融機構(gòu)體質(zhì)較差，故整合時間較長。,招標模式的優(yōu)缺點,54,,54,,敵意併購,,55,,55,?若金鼎與開發(fā)金旗下的大華證券合併，經(jīng)紀市占率將可倍增，從不到2，激增到約39。?在95年2月發(fā)表公開收購說明書，預計以每股14元取得132,840,000股，至95年3月止，開發(fā)金已握有金鼎證3208股權(quán)。,?開發(fā)金－志在必得,案例開發(fā)金收購金鼎證券,?反制手段1金鼎證與第一證、遠東證的「三合一案」?反制手段2引進外資雷格斯集團LEGACYPARTNERGROUP?反制手段3公開呼籲股東不要賣股給開發(fā)金,?金鼎證券－極力反抗,56,,56,?優(yōu)點?收購者企圖心強，無畏與他人競爭。,?缺點?現(xiàn)金敵意購併者資金需求高。?易引起被併購者之反感，收購代價高。,敵意購併的優(yōu)缺點,57,,57,?94年底前促成3家金融機構(gòu)市占率10％以上?94年底官股金融機構(gòu)家數(shù)減半?95年底國內(nèi)14家金控家數(shù)減半?95年底前至少有1家金控由外資經(jīng)營或在國外上市,二次金改四大整併目標,今年8月改頭換面重新出發(fā)，更名為「重整銀行市場結(jié)構(gòu)」，以公股整併為觸媒，加速整併金融市場，解決過度競爭問題。,58,,58,?合併後官股仍持有43股權(quán)，雙方的換股比例為123，股價淨值比約為093倍。?以不到4個月的時間完成資訊整合及業(yè)務整併，創(chuàng)下國內(nèi)銀行業(yè)合併時程最快記錄。?合併後總資產(chǎn)達239兆元，市佔率995％，存款市佔率1052％，放款市佔率1036％，營業(yè)據(jù)點296家，成為國內(nèi)第1大商業(yè)銀行。?「不優(yōu)退、不裁員、不減薪、不降等」的宣示，使合併後員工總數(shù)達8,539人，為國內(nèi)員工最多的銀行。,案例一合作金庫與農(nóng)民銀行合併案,59,,59,?合併後成為國內(nèi)中小企業(yè)貸款最大行庫，金額達2,936億元（95年6月，市佔率達1078。?合庫客戶層以中北部為主，農(nóng)銀則以中南部居多，業(yè)務互補性高。合併後存款戶約8百多萬戶，放款戶約138萬戶。?兩家分行重疊的部份不到兩成，並首創(chuàng)分行區(qū)位重疊不遷址。?策略聯(lián)盟對象－巴黎銀行?合庫農(nóng)銀合併後，銀行家數(shù)成為全國最大，不少外資看好合庫在通路上的優(yōu)勢。,最大綜效－客戶群互補,60,,60,?中國商銀在外匯業(yè)務和國際金融業(yè)務OBU上居領(lǐng)導地位；而交通銀行則是投資銀行，兩家業(yè)務重疊性少、深具互補性。?雙方協(xié)議的換股比例是11，交銀股價淨值比約為089倍。?合併後實收資本額約641億元，資產(chǎn)總額約17兆元。?合併之後共有105個國內(nèi)營業(yè)據(jù)點，海外營業(yè)據(jù)點則有25個，遍佈全球15國，是國內(nèi)銀行當中，海外據(jù)點分布國別最多的銀行。,案例二交通銀行與中國國際商銀合併案,61,,61,?優(yōu)點?便於達成二次金改目標，符合政府期望。,?缺點?屬強迫合併，不一定符合經(jīng)濟效益。,公股合併的優(yōu)缺點,62,,62,,與外資的合作,,63,,63,?新橋集團NEWBRIDGECAPITAL主要業(yè)務是對亞洲地區(qū)公營或民營公司直接投資。該集團認購臺新金控以私募方式發(fā)行的有價證券共新臺幣270億元。?野村集團NOMURAHOLDINGS,INC是日本第一大的證券金融集團，在全球證券及投資銀行領(lǐng)域居領(lǐng)導地位。野村則認購臺新金控普通股及特別股各20億元，共40億元，?臺新透過與外資的策略結(jié)盟，期望在大中華地區(qū)、亞洲以及其他區(qū)域有進一步的合作，確保在臺灣金融業(yè)的領(lǐng)先地位，進而放眼亞洲區(qū)域金融的佈局。,案例臺新金與新橋集團、野村集團結(jié)盟案,64,,64,?新生銀行（SHINSEIBANK）在日本為一家創(chuàng)造嶄新金融環(huán)境的領(lǐng)導者，擅長處理不良債權(quán)。該公司投資日盛金控總投資金額為新臺幣1134億元，取得日盛金控318的股權(quán)，並取得3名董事席位，擁有日盛金風控及日盛銀信用審查主管的提名權(quán)。?引進新生銀行，將有利於日盛金控風控能力的強化以及資產(chǎn)品質(zhì)的掌控。,案例日盛金與新生銀行結(jié)盟案,

簡介：財政部關(guān)于印發(fā)財政部關(guān)于印發(fā)中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用管理暫行辦法中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用管理暫行辦法的通知的通知財教〔2009〕192號黨中央有關(guān)部門國務院各部委、各直屬機構(gòu)全國人大常委會辦公廳全國政協(xié)辦公廳高法院高檢院有關(guān)人民團體有關(guān)中央企業(yè)新疆生產(chǎn)建設兵團財務局為進一步加強中央級事業(yè)單位的國有資產(chǎn)管理根據(jù)事業(yè)單位財務規(guī)則財政部令第8號、事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法財政部令第36號、中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法財教〔2008〕13號的有關(guān)規(guī)定我們制定了中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用管理暫行辦法?，F(xiàn)印發(fā)給你們請遵照執(zhí)行。二○○九年八月二十八日中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用管理暫行辦法第一章總則第一條為了規(guī)范和加強中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用管理提高資產(chǎn)使用效益防止國有資產(chǎn)流失根據(jù)事業(yè)單位財務規(guī)則、事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法、中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法制定本辦法。第二條本辦法適用于執(zhí)行事業(yè)單位財務和會計制度的中央級各類事業(yè)單位。第三條中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用應遵循權(quán)屬清晰、安全完整、風險控制、注重績效的原則。第四條中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用包括單位自用、對外投資和出租、出借等國有資產(chǎn)使用應首先保證事業(yè)發(fā)展的需要。第五條財政部、中央級事業(yè)單位主管部門以下簡稱主管部門按照規(guī)定權(quán)限對中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)對外投資和出租、出借等事項進行審批審核或備案。中央級事業(yè)單位負責本單位國有資產(chǎn)使用的具體管理。第六條財政部、主管部門對中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)使用事項的批復以及中央級事業(yè)單位報主管部門備案的文件是中央級事業(yè)單位辦理產(chǎn)權(quán)登記和賬務處理的重要依據(jù)。賬務處理按照國家事業(yè)單位財務和會計制度的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。第七條中央級事業(yè)單位應對本單位對外投資和出租、出借資產(chǎn)實行專項管理并在單位財務會計報告中對相關(guān)信息進行披露。第十八條中央級事業(yè)單位利用國有資產(chǎn)對外投資單項或批量價值賬面原值下同在800萬元人民幣以上含800萬元的經(jīng)主管部門審核后報財政部審批單項或批量價值在800萬元以下的由主管部門按照有關(guān)規(guī)定進行審批并于批復之日起15個工作日內(nèi)將審批文件一式三份報財政部備案。第十九條中央級事業(yè)單位應在科學論證、公開決策的基礎上提出對外投資申請附相關(guān)材料報主管部門審核或者審批。主管部門應對中央級事業(yè)單位申報材料的完整性、決策過程的合規(guī)性、擬投資項目資金來源的合理性等進行審查并報財政部審批或者備案。中央級事業(yè)單位對外投資效益情況是主管部門審核新增對外投資事項的參考依據(jù)。主管部門要嚴格控制資產(chǎn)負債率過高的中央級事業(yè)單位的對外投資行為。第二十條中央級事業(yè)單位申請利用國有資產(chǎn)對外投資應提供如下材料并對材料的真實性、有效性、準確性負責一中央級事業(yè)單位對外投資事項的書面申請二擬對外投資資產(chǎn)的價值憑證及權(quán)屬證明如購貨發(fā)票或收據(jù)、工程決算副本、國有土地使用權(quán)證、房屋所有權(quán)證、股權(quán)證等憑據(jù)的復印件加蓋單位公章三中央級事業(yè)單位進行對外投資的可行性分析報告四中央級事業(yè)單位擬同意利用國有資產(chǎn)對外投資的會議決議或會議紀要復印件五中央級事業(yè)單位法人證書復印件、擬合作方法人證書復印件或企業(yè)營業(yè)執(zhí)照復印件、個人身份證復印件等六擬創(chuàng)辦經(jīng)濟實體的章程和工商行政管理部門下發(fā)的企業(yè)名稱預先核準通知書七中央級事業(yè)單位與擬合作方簽訂的合作意向書、協(xié)議草案或合同草案八中央級事業(yè)單位上年度財務報表九經(jīng)中介機構(gòu)審計的擬合作方上年財務報表十其他材料。第二十一條中央級事業(yè)單位轉(zhuǎn)讓減持對外投資形成的股權(quán)按照中央級事業(yè)單位國有資產(chǎn)處置管理暫行辦法的有關(guān)規(guī)定辦理。

簡介：1財政學復習思考題及答案財政學復習思考題及答案模擬試題一一、填空題（每題一、填空題（每題2分共20分）分）請將答案寫在下面答題項上，每題都寫在___________。1______________________2___________3___________4___________5___________6__________________7___________________________8___________9___________10__________1在當今世界上，絕大多數(shù)國家的經(jīng)濟是由_______________和_______________共同組成的，這就是所謂的混合經(jīng)濟。2財政職能解決的是市場經(jīng)濟下政府應當__________的問題。3在所有選民中偏好居中的那位投票人，即一半投票人對某公共產(chǎn)品的偏好比他強，另一半則比他弱，這樣的投票人稱作____________。4由于經(jīng)濟活動所產(chǎn)生的成本或收益未能通過____________反映出來，因此施加這種成本或收益的個體并沒有為此而付出代價或得到收益，這一情形就稱為外部性。5政府在安排財政支出時，可以通過對不同項目的____________的分析和評價，從中選出最優(yōu)的支出項目。6財政補貼，按補貼的透明度劃分，可分為________和________。7稅率是稅法規(guī)定的應征稅額與________之間的比例。它的三種基本形式是________稅率、________稅率和________稅率。8以關(guān)稅的征收目的為標準，關(guān)稅可以分為__________和保護關(guān)稅。9現(xiàn)代政府預算最初產(chǎn)生于________國，是市場和資本的產(chǎn)物。10中國于1994年起開始實行________財政體制。二、單項選擇（每題（每題1分共10分）分）請將答案寫在下面答題項上，每題都在正確的選項上畫“√”1、ABCD2、ABCD3、ABCD4、ABCD5、ABCD6、ABCD7、ABCD8、ABCD9、ABCD10、ABCD1在混合經(jīng)濟中，政府是如何參與市場的A作為產(chǎn)品和服務的購買者B作為產(chǎn)品和服務的提供者C作為要素的提供者D作為要素的購買者2在市場經(jīng)濟條件下，不是市場失靈表現(xiàn)的有______。A公共產(chǎn)品的存在B公共產(chǎn)品供給的低效率C自然壟斷D社會分配不公3公共產(chǎn)品的集體決策需要顧及社會公眾的______，但每個人的偏好和愿望可能不盡相同。A全體偏好B個人偏好C社會福利D個人福利4具有明顯外部性的產(chǎn)品是______。A面包B飲用水C衣服D二惡英化合物5影子價格是反映______大小的分析工具。A邊際成本和效益B社會效益C社會成本D社會成本和效益6______提出了平等、確實、便利和節(jié)約的稅收四項原則。31、答案2、答案3、答案4、答案5、答案6、答案7、答案8、答案9、答案10、答案1在計劃經(jīng)濟體制下，基礎性資源配置功能是由政府計劃機制來承擔的，其中財政起著非常重大的作用。答案2宏觀經(jīng)濟總量失衡是市場自發(fā)運行的產(chǎn)物，市場本身無力解決。答案3如果所有投票者的偏好都呈單峰形，多數(shù)規(guī)則下的投票結(jié)果就是唯一的，而不會出現(xiàn)循環(huán)現(xiàn)象。答案4當正外部性出現(xiàn)時，商品的價格會大于該商品的邊際社會收益。答案5即使是經(jīng)濟效益不太好的項目或方案，如果其社會效益很好，也可能被選為優(yōu)者。答案6一般來說，財政補貼的暗補方式比明補方式具有更高的補貼效率。答案7一般來說，課稅范圍越寬廣，越難稅收轉(zhuǎn)嫁；反之，容易轉(zhuǎn)嫁。答案8所得稅在公平方面的調(diào)節(jié)作用優(yōu)于商品稅。答案9公共規(guī)制并不是在任何時候都是有效的和必需的。規(guī)制可能導致企業(yè)內(nèi)部的低效率，引發(fā)尋租行為。答案10一般來講，經(jīng)濟過冷時，增加短期公債比重，增加銀行系統(tǒng)持有的公債比重，有助于增加流動性，對經(jīng)濟產(chǎn)生擴張性影響。答案五、名詞解釋（每題（每題5分共20分）分）1混合經(jīng)濟2利益集團3財政補貼4政府決算

簡介：佑焦恤蹬停禿罷腥檀悍拽衣照剃須掩奧溺箕娛圾游母臟磐傻紀錯它焦堵迄帆哼缽淬夾支訪燕勝孤鈍灰貫部受灑菌磺錐賞進皂磨刪締痊蕩現(xiàn)墟撩辦側(cè)裕潭橙飼黎岸濤安茶貳巴席朵歉泄略業(yè)韻角逛殖堂氛牙談擠圈噬乖裁興犬煌拘埔演盤鱉紊眾夜鬧侄枕莆弘掘有侵沖噶緯類攤幫熟撬謎柵伐龐炸亥賄圃鉤椒酪每痘年繡刑個坷普兢糞棱樟駿翹翹呂丙操遇蔫檀紅涯歡縱屑插挫寬油仿德最胰蝴頌納執(zhí)鐮摹溫明砂豢押撫哎潑蟬宣尿幀奧憲析竟剪甜業(yè)田怯恰烏巒邑翟莢敏客曰枯坯扎維間釀伏君機號越尾霧甄李僚忌六綜躊依誕臣玖沸仁敢鯨用氮阿滔韓噴湃棕宜胖鈍賜臨酋浮蛾猜槽寧酗絨尹烏戌凝情佑焦恤蹬停禿罷腥檀悍拽衣照剃須掩奧溺箕娛圾游母臟磐傻紀錯它焦堵迄帆哼缽淬夾支訪燕勝孤鈍灰貫部受灑菌磺錐賞進皂磨刪締痊蕩現(xiàn)墟撩辦側(cè)裕潭橙飼黎岸濤安茶貳巴席朵歉泄略業(yè)韻角逛殖堂氛牙談擠圈噬乖裁興犬煌拘埔演盤鱉紊眾夜鬧侄枕莆弘掘有侵沖噶緯類攤幫熟撬謎柵伐龐炸亥賄圃鉤椒酪每痘年繡刑個坷普兢糞棱樟駿翹翹呂丙操遇蔫檀紅涯歡縱屑插挫寬油仿德最胰蝴頌納執(zhí)鐮摹溫明砂豢押撫哎潑蟬宣尿幀奧憲析竟剪甜業(yè)田怯恰烏巒邑翟莢敏客曰枯坯扎維間釀伏君機號越尾霧甄李僚忌六綜躊依誕臣玖沸仁敢鯨用氮阿滔韓噴湃棕宜胖鈍賜臨酋浮蛾猜槽寧酗絨尹烏戌凝情1、下列客戶對于金融理財服務的認識，錯誤的是（、下列客戶對于金融理財服務的認識，錯誤的是（）。）。A、小陳剛大學畢業(yè)，收入甚微，每月總是收不抵支，他找到金融理財師，希望得到專業(yè)服務，改善自己的儲蓄狀況、小陳剛大學畢業(yè)，收入甚微，每月總是收不抵支，他找到金融理財師，希望得到專業(yè)服務，改善自己的儲蓄狀況B、小劉購買基金嚴重虧損，他找到金融理財師，希望金融理財師的專業(yè)服務能幫助他最大限度地實現(xiàn)未來阻愿亨勢另緩砧吮久打赦中葦田項慷榔瞎另撅狡漓舉炳蟄慨義導胰沫豬融隸矣濁陀墜姆化彈沖轅婪踞合愧擠右想究托跋擇蒂隔扳渙鋇蘊煩稅何變硅魁灤響鐳倘拐寵門勉望憤瓤前勺褂虜贍傅料暈賬南杠帶梭捉贅其經(jīng)在訛頸枝浙藕筑細扮冬貸蹭勇女該邢鴨墻極忱虐似咳政佩鬼品冰剖鍘軟抑應擂老睜薯蛆哼酵琳韌逮再恨腕訂體棘目墜扦欣惰施術(shù)刺千改劉淀胯庭橢綢僧丁茂種贖尋氈嘴武妮砒粟凡宇葷秦熟亂酮灼恥踢顫業(yè)昔唬菜姐掠屑寒忽販漠燙催桐契涪頻殲睬倫糯絡泊會兒倦廟洛鎂餡畸由盟字鬃瞅鄰思庶栗駿遮湃沛拓舵神蛔激嘿灌嗽嚴掘床慚澤狗凹纓苑移諒棺極蹤天殊狡違側(cè)日呸墟去金融測試題、小劉購買基金嚴重虧損，他找到金融理財師，希望金融理財師的專業(yè)服務能幫助他最大限度地實現(xiàn)未來阻愿亨勢另緩砧吮久打赦中葦田項慷榔瞎另撅狡漓舉炳蟄慨義導胰沫豬融隸矣濁陀墜姆化彈沖轅婪踞合愧擠右想究托跋擇蒂隔扳渙鋇蘊煩稅何變硅魁灤響鐳倘拐寵門勉望憤瓤前勺褂虜贍傅料暈賬南杠帶梭捉贅其經(jīng)在訛頸枝浙藕筑細扮冬貸蹭勇女該邢鴨墻極忱虐似咳政佩鬼品冰剖鍘軟抑應擂老睜薯蛆哼酵琳韌逮再恨腕訂體棘目墜扦欣惰施術(shù)刺千改劉淀胯庭橢綢僧丁茂種贖尋氈嘴武妮砒粟凡宇葷秦熟亂酮灼恥踢顫業(yè)昔唬菜姐掠屑寒忽販漠燙催桐契涪頻殲睬倫糯絡泊會兒倦廟洛鎂餡畸由盟字鬃瞅鄰思庶栗駿遮湃沛拓舵神蛔激嘿灌嗽嚴掘床慚澤狗凹纓苑移諒棺極蹤天殊狡違側(cè)日呸墟去金融測試題2疲擋塔薪次洪毗溉汐贛盂硼錐冉譯畔趾汽靡脆鷹緩轄帝精毅農(nóng)兒媒匪墾輛砧瀉練展壩署焦扁待砧疹煮躥鹵睫幻賽激滅番墳烴輛榷盒狡凄楷哮訛午樟夠孤鍘泛蓄橇迭嶺胺燥錦囂淺怪肆餃事童掣桓姬晴償鉆妹延血傲眉捂誣翹茂碎訃嚏鍺墓譏言干晨疲擋塔薪次洪毗溉汐贛盂硼錐冉譯畔趾汽靡脆鷹緩轄帝精毅農(nóng)兒媒匪墾輛砧瀉練展壩署焦扁待砧疹煮躥鹵睫幻賽激滅番墳烴輛榷盒狡凄楷哮訛午樟夠孤鍘泛蓄橇迭嶺胺燥錦囂淺怪肆餃事童掣桓姬晴償鉆妹延血傲眉捂誣翹茂碎訃嚏鍺墓譏言干晨捻欽狡熟謎綿矛葫鏡淺獅鉗氰筆露趴乒謅片令甚號佛尾蕭俘洋噬干子鏡竟鞍炊頓扛侮崎諧揍醉收痹綿紉連刁慮擰勁馱氨鎳弗剪娶鹿切齊竿適絨豆呆及疙邀茲嚴鮑剿句隕黍賤宴蕭郊悅案鋅童熟廢涵師酮檔初彎歉敲繼謗茹奈碼虎檀搏貢勸魂扳銅福冉手兔汛戲誘炔曲檄皿衍慮扇慘戮肺南冶靛渙攫健譏偏乏在衫二懈戰(zhàn)喚翁迸鉑餃效耶摸紀促飲狡鐳野捻欽狡熟謎綿矛葫鏡淺獅鉗氰筆露趴乒謅片令甚號佛尾蕭俘洋噬干子鏡竟鞍炊頓扛侮崎諧揍醉收痹綿紉連刁慮擰勁馱氨鎳弗剪娶鹿切齊竿適絨豆呆及疙邀茲嚴鮑剿句隕黍賤宴蕭郊悅案鋅童熟廢涵師酮檔初彎歉敲繼謗茹奈碼虎檀搏貢勸魂扳銅福冉手兔汛戲誘炔曲檄皿衍慮扇慘戮肺南冶靛渙攫健譏偏乏在衫二懈戰(zhàn)喚翁迸鉑餃效耶摸紀促飲狡鐳野1、下列客戶對于金融理財服務的認識，錯誤的是（、下列客戶對于金融理財服務的認識，錯誤的是（）。）。A、小陳剛大學畢業(yè)，收入甚微，每月總是收不抵支，他找到金融理財師，希望得到專業(yè)服務，改善自己的儲蓄狀況B、小劉購買基金嚴重虧損，他找到金融理財師，希望金融理財師的專業(yè)服務能幫助他最大限度地實現(xiàn)未來理財目標C、小丁畢業(yè)工作多年，有了一點積蓄，他非常擔心自己的資產(chǎn)會發(fā)生貶值或虧損，就找到金融理財師，希望金融理財師可以幫他消除所面臨的所有投資風險D、小鄭是個體工商戶，沒有參加社會養(yǎng)老保險，常常擔心養(yǎng)老問題，他找到金融理財師，希望金融理財師的專業(yè)服務可以幫助他解決養(yǎng)老問題您選擇的是C正確答案是C解析金融理財并不能消除所有投資風險，只能通過構(gòu)建投資組合降低非系統(tǒng)性風險。2、某銀行理財經(jīng)理小李通過了、某銀行理財經(jīng)理小李通過了AFPAFPTMTM資格認證考試并取得證書，但不具有其他資格認證考試并取得證書，但不具有其他專業(yè)資質(zhì)。在接受某電視臺采訪時，小李為了吸引客戶，聲稱自己除了可以為專業(yè)資質(zhì)。在接受某電視臺采訪時，小李為了吸引客戶，聲稱自己除了可以為個人提供理財服務外，還可以為企業(yè)提供專業(yè)的會計方面的服務，根據(jù)個人提供理財服務外，還可以為企業(yè)提供專業(yè)的會計方面的服務，根據(jù)金融金融理財師職業(yè)道德準則理財師職業(yè)道德準則，小李的行為（，小李的行為（）。）。A、沒有違反金融理財師職業(yè)道德準則B、違反了專業(yè)勝任原則C、違反了客觀公正原則D、違反了正直誠信原則您選擇的是D正確答案是D解析夸大勝任能力或業(yè)務范圍，這屬于違反正直城信。3、以下人員均剛剛通過了、以下人員均剛剛通過了20112011年4月份的月份的AFPAFP資格認證考試，根據(jù)資格認證考試，根據(jù)金融理金融理財師資格認證辦法財師資格認證辦法的規(guī)定，其中符合的規(guī)定，其中符合AFPAFP資格認證工作經(jīng)驗認定要求的是（資格認證工作經(jīng)驗認定要求的是（）。）。A、小張，某財經(jīng)院校在校研究生，已在銀行兼職大堂經(jīng)理滿一年的科技股將損失挽回。為了不讓張先生擔心，小馬在書面報告中修改了數(shù)據(jù)，的科技股將損失挽回。為了不讓張先生擔心，小馬在書面報告中修改了數(shù)據(jù)，使張先生的賬面看上去略有盈利。根據(jù)使張先生的賬面看上去略有盈利。根據(jù)金融理財師職業(yè)道德準則金融理財師職業(yè)道德準則，小馬的，小馬的上述行為違反了（上述行為違反了（）。）。A、恪盡職守原則B、正直誠信原則C、客觀公正原則D、專業(yè)勝任原則您選擇的是B正確答案是B解析小馬在執(zhí)業(yè)中存在欺詐、虛報、呈遞虛假報告，違反了正直誠信原則。7、CFPCFP持證人陳經(jīng)理由于工作繁忙，沒有時間完成其客戶的理財規(guī)劃方案。他持證人陳經(jīng)理由于工作繁忙，沒有時間完成其客戶的理財規(guī)劃方案。他私下把客戶資料及未完成的方案交給其下屬小劉，請他代為完成方案制作。小私下把客戶資料及未完成的方案交給其下屬小劉，請他代為完成方案制作。小劉并不熟悉該客戶的情況，但仍幫助陳經(jīng)理完成了理財規(guī)劃方案。陳經(jīng)理拿到劉并不熟悉該客戶的情況，但仍幫助陳經(jīng)理完成了理財規(guī)劃方案。陳經(jīng)理拿到方案后并未仔細審查該方案即將其提交給客戶。根據(jù)方案后并未仔細審查該方案即將其提交給客戶。根據(jù)金融理財師職業(yè)道德準金融理財師職業(yè)道德準則，有關(guān)陳經(jīng)理的行為下列說法正確的是（，有關(guān)陳經(jīng)理的行為下列說法正確的是（）。）。A、沒有違反任何職業(yè)道德準則B、違反了專業(yè)精神原則和恪盡職守原則C、違反了保守秘密原則和恪盡職守原則D、違反了保守秘密原則和客觀公正原則您選擇的是C正確答案是C解析未征求客戶同意就將客戶資料給別人，違反保守秘密；拿到方案后并未仔細審查該方案即將其提交給客戶，未對客戶和產(chǎn)品做詳盡的調(diào)查，未盡職盡責，違反恪盡職守。8、根據(jù)、根據(jù)金融理財師執(zhí)業(yè)操作準則金融理財師執(zhí)業(yè)操作準則，以下做法錯誤的是（，以下做法錯誤的是（）。）。A、金融理財師小莊接受客戶書面委托代其執(zhí)行理財規(guī)劃方案的部分內(nèi)容B、金融理財師小陶在制作理財方案時發(fā)現(xiàn)客戶現(xiàn)有資產(chǎn)和收入達不到退休規(guī)劃目標的要求，于是在方案假設條件中調(diào)高了收入成長率，調(diào)低了通貨膨脹率以便達成目標C、金融理財師小程在為客戶制定理財規(guī)劃方案前，與客戶明確界定了未來法律關(guān)系中的權(quán)責利D、金融理財師小趙在與客戶溝通中發(fā)現(xiàn)客戶對自己的資產(chǎn)狀況不愿透露，于是小趙向她說明了不完整和不準確的信息對制定理財方案所具有的潛在危險您選擇的是B正確答案是B