區(qū)域金融生態(tài)系統(tǒng)基本性狀模型研究.pdf

1、在中國(guó)金融發(fā)展的歷程中，金融風(fēng)險(xiǎn)作為各類經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的集中表現(xiàn)日益凸現(xiàn)。研究金融風(fēng)險(xiǎn)的成因，從金融主體的角度有來(lái)自金融機(jī)構(gòu)、金融市場(chǎng)和金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的因素；從金融環(huán)境的角度既有來(lái)自金融產(chǎn)品和服務(wù)的消費(fèi)硬約束，又有來(lái)自社會(huì)、經(jīng)濟(jì)、法制和文化等環(huán)境因素的軟約束。這種主體和環(huán)境之間的關(guān)系用“金融生態(tài)系統(tǒng)”來(lái)刻劃其本質(zhì)屬性無(wú)疑是一個(gè)科學(xué)的范疇。研究金融生態(tài)系統(tǒng)，不僅有利于了解金融體系的運(yùn)行及其同社會(huì)環(huán)境之間的相互依存關(guān)系，而且對(duì)于預(yù)測(cè)和管理金融風(fēng)險(xiǎn)，

2、提高金融資產(chǎn)的質(zhì)量和金融機(jī)構(gòu)運(yùn)作效率提供堅(jiān)實(shí)的認(rèn)識(shí)論基礎(chǔ)。 本文對(duì)金融生態(tài)系統(tǒng)的研究以既有文獻(xiàn)作為學(xué)術(shù)基礎(chǔ)，首先采用計(jì)量模型方法揭示出金融生態(tài)系統(tǒng)的基本性質(zhì)或?qū)傩?，然后通過(guò)對(duì)各個(gè)金融要素的分解確定其變量及其組合和關(guān)聯(lián)，提出衡量金融生態(tài)系統(tǒng)的指標(biāo)體系，并通過(guò)問(wèn)卷驗(yàn)證了金融生態(tài)表現(xiàn)的一些基本特征。本文對(duì)金融生態(tài)系統(tǒng)的分析采用了理論實(shí)證和經(jīng)驗(yàn)實(shí)證相結(jié)合的方法。在理論實(shí)證部分，本文首先從概念分析入手，提出金融生態(tài)系統(tǒng)的基本性狀和評(píng)價(jià)框架

3、，并由此建立其測(cè)量方程。當(dāng)構(gòu)建了測(cè)量方程和結(jié)構(gòu)方程之后，就可以對(duì)每個(gè)參數(shù)進(jìn)行指標(biāo)化處理，從而獲得對(duì)金融生態(tài)系統(tǒng)的評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。其概念模型是建立在文獻(xiàn)分析的基礎(chǔ)上，由此提出理論假說(shuō)和假說(shuō)的前提條件，并通過(guò)建立結(jié)構(gòu)方程對(duì)測(cè)量模型進(jìn)行識(shí)別與驗(yàn)證，這是本文的經(jīng)驗(yàn)實(shí)證。有了上述工作基礎(chǔ)，就可以結(jié)合金融工作的實(shí)際提出應(yīng)用對(duì)策和相關(guān)的政策建議。 本文的創(chuàng)新內(nèi)容主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面：(1)本文對(duì)金融生態(tài)系統(tǒng)的基本性狀進(jìn)行了深入挖掘，提出了開放

4、性、閉路循環(huán)性、根植性和可持續(xù)性4個(gè)基本性狀，并給出了金融生態(tài)系統(tǒng)的可操作的定性定量解釋。(2)本文結(jié)合金融生態(tài)系統(tǒng)的4個(gè)基本性狀，構(gòu)建了區(qū)域金融生態(tài)的評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。并對(duì)開放性、閉路循環(huán)性、根植性和可持續(xù)性的影響因素進(jìn)行了量化，在這4個(gè)基本性狀指標(biāo)之下構(gòu)建了若干二級(jí)指標(biāo)，再層層分解，最后形成了一個(gè)具有層次性、關(guān)聯(lián)性、可靠性和兼容性的評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。(3)為確保區(qū)域金融生態(tài)系統(tǒng)基本性狀的成立，本文對(duì)開放性、閉路循環(huán)性、根植性和可持續(xù)性分別建