我國企業(yè)所得稅政策對高新技術(shù)上市公司rd行為影響研究

1、西安石油大學(xué)碩士學(xué)位論文我國企業(yè)所得稅政策對高新技術(shù)上市公司R&D行為影響研究姓名：郭染麗申請學(xué)位級別：碩士專業(yè)：會計學(xué)指導(dǎo)教師：王小榮20090520英文摘要S u b j e c t ：A s t u d y o nt h eI m p a c t o f c o r p o r a t e m c o m e t a x p o l i c i e sO Ut h eR & D c o n d u c to f H

2、 i g h —t e c h l i s t e dc o m p a n i e s i nc h m aS p e c i a l i t y ： A c c o u n t i n gN a m e ：G u o R a n l i ( s i g n a n l №) 魚竺墨墜塵I n s t r u c t o r ：W a n g X i a or o n g ( s i g n a t u r e )A B S ’I ’

3、R A C ’I ’R & D a c t i v i t i e si sv e r y i m p o r t a n tf o r t h eh i g h - t e c h e n t e r p r i s e s ，a tt h es a m e t i m e ，R & Da c t i v i t i e s w i t hh i g hr i s k s ，u n c e r t a i n t i

4、e sa n dt h eo u t c o m eo f t h es p i l l o v e re f f e c t sc a u s e dt h ep h e n o m e n o n o fR & D i n v e s t m e n t m a r k e tf a i l u r e ．S og o v e r n m e n t sa r et r y i n g t oa d o p t a r a

5、n g eo f e n t e r p r i s ei n c o m et a x p o l i c i e st oS t i m u l a t ee n t e r p r i s e s t o i n c r e a s eR & D i n v e s t m e n t ．I nt l l a tc f l g e ．w h e t h e rt h e r ea r eI n c e n t i v e

6、e f f e c t so f t h ee n t e r p r i s ei n c o m et a xp o l i c i e so nR & Di n v e s t m e n t ?I nt h i sp a p e r ，B a s e do nt h er e s e a r c hs t a t u s a th o m e a n da b r o a do f t h e e f f e c t i

7、 v e n e s so fc o r p o r a t ei n c o m et a xp o l i c i e so nR & D b e h a v i o r , a n dc a r d e da s e r i e so f h i g h —t e c he n t e r p r i s ei n c o m et a x p o l i c i e s , w h i c hg o v e r n m

8、e n tp r o m u l g a t e di nr e c e n t y e a r s 。f u r t h e r a n a l y s i e dt h em e c h a n i s m o f t h ee n t e r p r i s ei n c o m et a xp o l i c i e so n R & D i n v e s t m e n tc o s t sa n d r i s k

9、 ．A tt h es a m et i m e ，c h o s e d s t u d y s a m p l ew i t h h i g h - t e c hl i s t e d c o m p a n i e s2 0 0 4 ～2 0 0 7 ，a n dS e l e c t e dS m d yv a r i a b l e sw i t ht h ee f f e c t i v et a xr a t e o f

10、c o r p o r a t ei n c o m et a x ，R & D i n p u ti n t e n s i t y ，p r o f i t a b i l i t y ，c a p i t a l s t r u c t u r e ，f i r m s i z e a n dR & D f i n a n c i a l a s s i s t a n c e ．A f t e ra n a l

11、y s i s e dt h ec o r p o r a t ei n c o m e t a xb u r d e na n d R & D i n p u ti n t e n s i t yo fS a m p l ec o m p a n i e s ，s t h d y t h ec o r r e l a t i o no f c o r p o r a t ei n c o m et a xr a t e sa

12、n dR & D i n p u ti n t e n s i t yi nt h ep e r i o df r o m2 0 0 4t o2 0 0 7 ，F(xiàn) o u n d t h a tt h e r ei sa n e g a t i v ec o r r e l a t i o nb e t w e e n t h e e f f e c t i v et a xr a t ea n d R & D i n

13、v e s t m e n ti n t e n s i t y ．O n t h i sb a s i s ，I n t h e c a s eo f d i f f e r e n tp r o f i t a b i l i t y ，c a p i t a ls t r u c t u r ea n df i r ms i z e ，f u r t h e rs t u d i e dt h ei m p a c t o ft

14、h e e n t e r p r i s e i n c o m et a xp o l i c i e so nR & D i n v e s t m e n t ，a sw e l la s ．W h e nt h ee n t e r p r i s ei n c o m et a xp o l i c i e sa n dR & D f i n a n c i a ls u b s i d i e sC O &

15、#183;e x i s t ，h o wt h ee f f e c t s o f w h i c h o nt h e R & D i n p u t s ? T h r o u g he m p i r i c a l s t u d i e ss h o w t h a t ：①R O E > 7 ．4 5 ％，t h ei n c e n t i v e s o f t h ee f f e c t i v e

16、t a xr a t eo nR & D i n p u ti n t e n s i t yg r e a t e rt h a na n yo t h e r s ；②2 0 ％ 3 0b i l l i o n , t h ei n c e n t i v e so ft h ee f f e c t i v et a xr a t eo nR & D i n p u ti n t e n s i t yt h r

17、 o u g ha t e s to fs i g n i f i c a n c e ；@ W h e nt h ee n t e r p r i s e i n c o m e t a x p o l i c i e s a n dR & D f i n a n c i a l s u b s i d i e sC O - e x i s t ．t h ee n t e r p r i s ei n c o m e t a

18、xp o l i c i e so n R & D i n p u t i n t e n s i t yw i t h t h ei n c e n t i v e e f f e c t s ，a n dR & Df i n a n c i a l a s s i s t a n c eo n t h eR & D i n p u t i n t e n s i t yw i t ha s u b s t i