利率市場化背景下徽商銀行盈利模式優(yōu)化研究.pdf

1、2015年10月24日，央行宣布下調(diào)金融機構(gòu)人民幣存款及貸款基準利率，以進一步降低社會融資成本，同時，對商業(yè)銀行和農(nóng)村合作金融機構(gòu)等不再設(shè)置存款利率的浮動限制。此舉并不意味著央行放棄對利率進行管理，而是利率調(diào)控會更加倚重市場化的貨幣政策工具和傳導(dǎo)機制，標志著我國自1996年開始對利率市場所進行的改革，在經(jīng)歷了銀行間同業(yè)拆借利率及債券利率的市場化、貸款利率及貼現(xiàn)利率的市場化之后進入了存款利率市場化的新階段。作為利率市場、資金市場中的重要主

2、體，我國商業(yè)銀行從19世紀末自上海設(shè)立伊始，歷經(jīng)百余年發(fā)展，基本處于分業(yè)經(jīng)營的業(yè)務(wù)模式、以利差為主的盈利模式。隨著國內(nèi)經(jīng)濟體制改革進入“深水期”、利率體系改革步入新階段，商業(yè)銀行如何面對利差日漸收窄的壓力、如何突破盈利增長緩慢的瓶頸，成了當前亟待解決的問題。故此時，從商業(yè)銀行視角研究這一問題，具有重要的現(xiàn)實意義。
　　本文首先回顧了國內(nèi)外的研究現(xiàn)狀，指出利率體系改革的必然性；隨后剖析美國、日本等國家的利率市場化改革進程，結(jié)合我國歷

3、次利率政策變化給商業(yè)銀行帶來的影響，明確大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)是我國商業(yè)銀行進行轉(zhuǎn)型的重要突破口；在此基礎(chǔ)上，引入徽商銀行作為個案研究，通過對該個體的基本情況介紹、經(jīng)營現(xiàn)狀分析，指出當前盈利模式中存在著倚重傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)、利息收入占比過高，收入來源單一、中間業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢，依賴對公業(yè)務(wù)、客戶結(jié)構(gòu)不合理等主要問題；在當前省內(nèi)經(jīng)濟增速換擋、經(jīng)濟增長動力轉(zhuǎn)換、產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略調(diào)整的大背景下，應(yīng)從創(chuàng)新發(fā)展、轉(zhuǎn)變客戶結(jié)構(gòu)出發(fā)，推進綜合化經(jīng)營、加快渠道和隊伍建