新規(guī)下我國(guó)商業(yè)銀行資本補(bǔ)充及應(yīng)對(duì)機(jī)制研究.pdf

1、本文通過對(duì)商業(yè)銀行資本監(jiān)管新規(guī)—“中國(guó)版巴三”的研究和對(duì)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行資本補(bǔ)充現(xiàn)狀的分析,認(rèn)為我國(guó)商業(yè)銀行資產(chǎn)擴(kuò)張迅速是造成資本缺口的主要原因,另外加之新規(guī)中對(duì)合格資本的嚴(yán)格約束、資本扣除項(xiàng)目的細(xì)化、風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)項(xiàng)的調(diào)整,使我國(guó)商業(yè)銀行,尤其是中小商業(yè)銀行亟需建立有效的資本補(bǔ)充機(jī)制。我國(guó)商業(yè)銀行在資本補(bǔ)充過程中,逐漸顯現(xiàn)出三種趨勢(shì):第一,內(nèi)源資本的比重逐年提高;第二,內(nèi)源資本中留存收益的比重顯著提高;第三,外源資本中股權(quán)融資的比重依舊較大,但

2、比重有所下降,債權(quán)融資工具單一,主要依賴次級(jí)債。通過對(duì)內(nèi)源資本的建模發(fā)現(xiàn),未來只靠?jī)?nèi)源資本進(jìn)行資本補(bǔ)充依舊無法滿足商業(yè)銀行的擴(kuò)張速度,外源融資受到商業(yè)銀行盈利能力、監(jiān)管壓力、資本市場(chǎng)發(fā)展的影響。因此,我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)重點(diǎn)擴(kuò)大利潤(rùn)留存來補(bǔ)充核心一級(jí)資本,同時(shí)采用配股方式增加股權(quán)資本;根據(jù)新規(guī)要求開展資本工具的創(chuàng)新,補(bǔ)充其他一級(jí)資本和二級(jí)資本;最后,進(jìn)行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型,發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重較小的業(yè)務(wù),如中間業(yè)務(wù)、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)、小微企業(yè)信貸以及消費(fèi)信貸,從