證券交易所法律問題研究.pdf

1、證券交易所是有組織的進(jìn)行證券集中交易的場所和證券市場的一線監(jiān)管者，居于證券交易的樞紐和核心地位。證券交易所是證券市場中最主要的自律組織，以證券交易所為核心所形成的證券市場是一國重要的財(cái)富。2005年10月27日頒布的新《證券法》使得我國理論界和實(shí)務(wù)界對證券交易所相關(guān)問題的討論再次掀起熱潮。本文順應(yīng)這個(gè)潮流，結(jié)合新《證券法》的規(guī)定，針對證券交易所的組織模式、自律監(jiān)管以及與上市公司、會(huì)員公司的關(guān)系等問題進(jìn)行討論，對當(dāng)前證券交易所的改革實(shí)踐發(fā)

2、表自己的見解。 本文除前言與結(jié)論外共分四章： 第一章闡述了證券交易所的一些相關(guān)的基本理論。首先介紹證券交易所兩大基本組織模式：會(huì)員制證券交易所以及公司制證券交易所，并分析了我國現(xiàn)行的證券交易所模式。其次，介紹證券交易所的服務(wù)功能和監(jiān)管功能，并分析我國證券交易所的職責(zé)與義務(wù)。 第二章主要介紹外國相關(guān)制度的歷史沿革。主要介紹美日兩國證券交易所立法相關(guān)制度的歷史演進(jìn)，同時(shí)還結(jié)合我國現(xiàn)實(shí)國情，討論外國的理論和實(shí)踐對我國證

3、券交易所立法的借鑒和啟示。 第三章則針對我國的現(xiàn)實(shí)國情，指出我國證券交易所存在的問題。首先，分析2005年新《證券法》對涉及證券交易所相關(guān)規(guī)定的改進(jìn)；其次，在肯定進(jìn)步的同時(shí)提出我國新《證券法》對證券交易所相關(guān)規(guī)定中仍然存在的一些問題。 第四章在總結(jié)前文的基礎(chǔ)上，對我國證券交易所未來的發(fā)展提出了自己的建議。筆者認(rèn)為，在現(xiàn)階段我國應(yīng)完善我國的會(huì)員制證券交易所組織模式，將行政會(huì)員制證券交易所回歸真正意義上的會(huì)員制證券交易所。同