淺析衍生金融工具對傳統(tǒng)財務(wù)會計理論的沖擊

1、FINANCE歷史成本公允價值一、對傳統(tǒng)會計確認理論的沖擊會計項目在表內(nèi)確認有四條基本標準:可定義性、可計量性、相關(guān)性和可靠性。I(1989)指出某一項目在財務(wù)報表中予以確認的前提和標準是:符合會計要素定義、可靠性和可計量性。衍生金融工具本質(zhì)上是一種經(jīng)濟合約衍生金融工具合約的簽訂會給企業(yè)帶來一定的未來經(jīng)濟利益流入或流出它符合資產(chǎn)或負債定義的本質(zhì)特征因而邏輯上要求在表內(nèi)確認為金融資產(chǎn)或金融負債。但是衍生金融工具合約上的這種權(quán)利和義務(wù)發(fā)生與

2、否取決于未來交易和事項衍生金融工具合約的特殊性對傳統(tǒng)會計確認理論提出了挑戰(zhàn):①傳統(tǒng)會計確認理論只確認過去發(fā)生的交易和事項因而財務(wù)會計又稱為交易基礎(chǔ)會計衍生金融工具合約的權(quán)利和義務(wù)來自未來發(fā)生的交易和事項衍生金融工具會計確認是對未來事項的確認。②衍生金融工具合約上的權(quán)利和義務(wù)不符合傳統(tǒng)會計要素定義衍生金融工具項目在表內(nèi)確認為金融資產(chǎn)或金融負債的邏輯要求對傳統(tǒng)會計要素概念提出了挑戰(zhàn)。③傳統(tǒng)會計確認的環(huán)境假設(shè)是基于穩(wěn)定的過去事項的會計環(huán)境而衍

3、生金融工具的會計確認是為了應(yīng)對金融創(chuàng)新飛速發(fā)展的需要。④傳統(tǒng)會計理論的確認標準之一是相關(guān)風險和報酬是否實質(zhì)轉(zhuǎn)移這一標準因衍生金融工具風險和報酬轉(zhuǎn)移判斷在實踐上缺乏可操作性而受摒棄⑤實現(xiàn)原則是收益會計確認的傳統(tǒng)原則SFAS115突破了這一原則允許在收益表中確認交易中證券的未實現(xiàn)收益。二、對傳統(tǒng)會計計量理論的沖擊傳統(tǒng)財務(wù)會計約束下會計計量是建立在歷史成本基礎(chǔ)之上的因而它又被稱為歷史成本會計。歷史成本是指交易時支付或收到的公允價值歷史成本由于

4、反映了資產(chǎn)或負債交易時的歷史記錄有客觀性和可靠性。但是衍生金融工具由于初始凈投資為零或很少按歷史成本計量衍生金融工具難以反映其價值和風險衍生金融工具會計計量對傳統(tǒng)會計計量理論提出了挑戰(zhàn):①會計計量應(yīng)盡可能公允地反映出被計量對象的價值以提高會計計量的相關(guān)性。②衍生金融工具的價格波動很大歷史成本難以追蹤其市場價值變動情況衍生金融工具項目的歷史成本計量使其可靠性和相關(guān)性均受到嚴重影響。③國外準則制訂實踐突破了傳統(tǒng)的計量原則SFAS115允許按

5、公允價值計量在交易中和可供銷售的兩類證券的價值。在有關(guān)衍生金融工具是否應(yīng)實行全面公允價值會計這一問題上下列因素是至關(guān)重要的:①資本市場和理性投資者決策模型。②使用者的要求包括衍生金融工具公允計量的信息價值以及衍生金融工具公允價值的可理解性。③公允價值計量導(dǎo)致的盈余波動性但財務(wù)會計的職責是如實報告發(fā)生的交易和事項。④管理當局意圖。很多人也許會同意“交易目的”的衍生金融工具按公允價值計量而不贊同“長期持有”或“持有至到期”的衍生金融工具按公

6、允價值計量。但事實上衍生金融工具合約的權(quán)利和負債以及風險和價值等特征并不因管理者意圖而改變。⑤當前的實現(xiàn)和清算關(guān)注。公允價值不受持有時間和實現(xiàn)時點的影響。⑥對混合計量模型的評價?；旌嫌嬃磕Ｐ筒环弦恢滦栽瓌t混合計量模型中衍生金融工具按公允價值或歷史成本計量的判斷標準不能反映出衍生金融工具的本質(zhì)特征。⑦公允價值計量的可靠性尤其是不存在活躍交易市場的衍生金融工具公允價值計量的實踐問題以及持續(xù)交易基礎(chǔ)上公允價值計價模型的建立和控制的可行性問題

7、。關(guān)于這一點I在報表編制框架中指出在很多情況下合理使用估計是財務(wù)報表編制必不可少的程序或部分但其可靠性并不會因此而降低。事實上計量或估計的變動性不同于波動性設(shè)法消除公司資產(chǎn)在市場中事實發(fā)生的波動性影響并不是財務(wù)會計的職責。三、對傳統(tǒng)報告理論的沖擊衍生金融工具該如何在財務(wù)報表中列報一方面衍生金融工具不完全符合會計要素的定義因而只能定性為表外業(yè)務(wù)另一方面衍生金融工具又蘊含著巨大的利得或損失乃至決定企業(yè)的命運。因此關(guān)于衍生金融工具信息披露的要

8、求是一種現(xiàn)實兩難是統(tǒng)一歸入表內(nèi)還是統(tǒng)一歸入表外亦或混合采用傳統(tǒng)會計報告對披露內(nèi)容和披露方式的規(guī)范均無法適應(yīng)衍生金融工具創(chuàng)新的披露要求。就國外準則制訂實踐而言FASB(1997)在《財務(wù)會計準則第13號———報告綜合收益》(SFAS130)中要求企業(yè)在利潤表之外報告綜合收益I在修訂后的IAS1中也要求企業(yè)報告全部已確認的利得和損失。這一切是否意味著徹底改革傳統(tǒng)財務(wù)報表代之于內(nèi)容更廣泛的財務(wù)報表時代來臨(作者單位:廣東交通實業(yè)投資公司財審部

9、)241?19942014ChinaAcademicJournalElectronicPublishingHouse.Allrightsreserved.FINANCE歷史成本公允價值一、對傳統(tǒng)會計確認理論的沖擊會計項目在表內(nèi)確認有四條基本標準:可定義性、可計量性、相關(guān)性和可靠性。I(1989)指出某一項目在財務(wù)報表中予以確認的前提和標準是:符合會計要素定義、可靠性和可計量性。衍生金融工具本質(zhì)上是一種經(jīng)濟合約衍生金融工具合約的簽訂會給企

10、業(yè)帶來一定的未來經(jīng)濟利益流入或流出它符合資產(chǎn)或負債定義的本質(zhì)特征因而邏輯上要求在表內(nèi)確認為金融資產(chǎn)或金融負債。但是衍生金融工具合約上的這種權(quán)利和義務(wù)發(fā)生與否取決于未來交易和事項衍生金融工具合約的特殊性對傳統(tǒng)會計確認理論提出了挑戰(zhàn):①傳統(tǒng)會計確認理論只確認過去發(fā)生的交易和事項因而財務(wù)會計又稱為交易基礎(chǔ)會計衍生金融工具合約的權(quán)利和義務(wù)來自未來發(fā)生的交易和事項衍生金融工具會計確認是對未來事項的確認。②衍生金融工具合約上的權(quán)利和義務(wù)不符合傳統(tǒng)會

11、計要素定義衍生金融工具項目在表內(nèi)確認為金融資產(chǎn)或金融負債的邏輯要求對傳統(tǒng)會計要素概念提出了挑戰(zhàn)。③傳統(tǒng)會計確認的環(huán)境假設(shè)是基于穩(wěn)定的過去事項的會計環(huán)境而衍生金融工具的會計確認是為了應(yīng)對金融創(chuàng)新飛速發(fā)展的需要。④傳統(tǒng)會計理論的確認標準之一是相關(guān)風險和報酬是否實質(zhì)轉(zhuǎn)移這一標準因衍生金融工具風險和報酬轉(zhuǎn)移判斷在實踐上缺乏可操作性而受摒棄⑤實現(xiàn)原則是收益會計確認的傳統(tǒng)原則SFAS115突破了這一原則允許在收益表中確認交易中證券的未實現(xiàn)收益。二、

12、對傳統(tǒng)會計計量理論的沖擊傳統(tǒng)財務(wù)會計約束下會計計量是建立在歷史成本基礎(chǔ)之上的因而它又被稱為歷史成本會計。歷史成本是指交易時支付或收到的公允價值歷史成本由于反映了資產(chǎn)或負債交易時的歷史記錄有客觀性和可靠性。但是衍生金融工具由于初始凈投資為零或很少按歷史成本計量衍生金融工具難以反映其價值和風險衍生金融工具會計計量對傳統(tǒng)會計計量理論提出了挑戰(zhàn):①會計計量應(yīng)盡可能公允地反映出被計量對象的價值以提高會計計量的相關(guān)性。②衍生金融工具的價格波動很大歷

13、史成本難以追蹤其市場價值變動情況衍生金融工具項目的歷史成本計量使其可靠性和相關(guān)性均受到嚴重影響。③國外準則制訂實踐突破了傳統(tǒng)的計量原則SFAS115允許按公允價值計量在交易中和可供銷售的兩類證券的價值。在有關(guān)衍生金融工具是否應(yīng)實行全面公允價值會計這一問題上下列因素是至關(guān)重要的:①資本市場和理性投資者決策模型。②使用者的要求包括衍生金融工具公允計量的信息價值以及衍生金融工具公允價值的可理解性。③公允價值計量導(dǎo)致的盈余波動性但財務(wù)會計的職責

14、是如實報告發(fā)生的交易和事項。④管理當局意圖。很多人也許會同意“交易目的”的衍生金融工具按公允價值計量而不贊同“長期持有”或“持有至到期”的衍生金融工具按公允價值計量。但事實上衍生金融工具合約的權(quán)利和負債以及風險和價值等特征并不因管理者意圖而改變。⑤當前的實現(xiàn)和清算關(guān)注。公允價值不受持有時間和實現(xiàn)時點的影響。⑥對混合計量模型的評價?；旌嫌嬃磕Ｐ筒环弦恢滦栽瓌t混合計量模型中衍生金融工具按公允價值或歷史成本計量的判斷標準不能反映出衍生金融工

15、具的本質(zhì)特征。⑦公允價值計量的可靠性尤其是不存在活躍交易市場的衍生金融工具公允價值計量的實踐問題以及持續(xù)交易基礎(chǔ)上公允價值計價模型的建立和控制的可行性問題。關(guān)于這一點I在報表編制框架中指出在很多情況下合理使用估計是財務(wù)報表編制必不可少的程序或部分但其可靠性并不會因此而降低。事實上計量或估計的變動性不同于波動性設(shè)法消除公司資產(chǎn)在市場中事實發(fā)生的波動性影響并不是財務(wù)會計的職責。三、對傳統(tǒng)報告理論的沖擊衍生金融工具該如何在財務(wù)報表中列報一方面

16、衍生金融工具不完全符合會計要素的定義因而只能定性為表外業(yè)務(wù)另一方面衍生金融工具又蘊含著巨大的利得或損失乃至決定企業(yè)的命運。因此關(guān)于衍生金融工具信息披露的要求是一種現(xiàn)實兩難是統(tǒng)一歸入表內(nèi)還是統(tǒng)一歸入表外亦或混合采用傳統(tǒng)會計報告對披露內(nèi)容和披露方式的規(guī)范均無法適應(yīng)衍生金融工具創(chuàng)新的披露要求。就國外準則制訂實踐而言FASB(1997)在《財務(wù)會計準則第13號———報告綜合收益》(SFAS130)中要求企業(yè)在利潤表之外報告綜合收益I在修訂后的I