金融風(fēng)險(xiǎn)管理期末復(fù)習(xí)計(jì)算題

1、個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：1年期貼現(xiàn)發(fā)行債券到期收益率i=(該債券地面值F該債券地當(dāng)期價(jià)格Pd)該債券地當(dāng)期價(jià)格Pdi=（1000900）900=11.1%1.某金融資產(chǎn)地概率分布表如下，試計(jì)算其收益均值和方差某金融資產(chǎn)地概率分布表如下，試計(jì)算其收益均值和方差.可能出現(xiàn)地結(jié)果：可能出現(xiàn)地結(jié)果：502003050概率：概率：0.10.20.20.30.2解：均值=500.1200.200.2300.3500.2=10方差=0.1（501

2、0）20.2（2010）20.2（010）20.3（3010）20.2（5010）2=36018020120320=1000個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途可能出現(xiàn)地結(jié)果：可能出現(xiàn)地結(jié)果：10050050100150概率：概率：0.10.150.20.250.20.1解：均值=1000.1500.1500.2500.251000.21500.1=30個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途方差=0.1（10030）20.15（5030）20.2（030）20.

3、25（5030）20.2（10030）20.1（15030）2=16909601801009801440=5350個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途2.某商業(yè)銀行庫(kù)存現(xiàn)金余額為某商業(yè)銀行庫(kù)存現(xiàn)金余額為800萬(wàn)元，在中央銀行一般性存款余額萬(wàn)元，在中央銀行一般性存款余額2930萬(wàn)元萬(wàn)元.計(jì)算該商業(yè)銀行地基礎(chǔ)計(jì)算該商業(yè)銀行地基礎(chǔ)頭寸是多少？頭寸是多少？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：基礎(chǔ)頭寸=庫(kù)存現(xiàn)金余額在中央銀行一般性存款余額3730萬(wàn)元=800萬(wàn)元29

4、30萬(wàn)元3.某銀行地利率敏感型資產(chǎn)為某銀行地利率敏感型資產(chǎn)為3000億元，利率敏感型負(fù)債為億元，利率敏感型負(fù)債為1500億元億元.1.試計(jì)算該銀行地缺口試計(jì)算該銀行地缺口.2.若利率敏感型資產(chǎn)和利率敏感型負(fù)債地利率均上升若利率敏感型資產(chǎn)和利率敏感型負(fù)債地利率均上升2個(gè)百分點(diǎn)，對(duì)銀行地利潤(rùn)影個(gè)百分點(diǎn)，對(duì)銀行地利潤(rùn)影響是多少？響是多少？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途答：1.缺口=利率敏感型資產(chǎn)利率敏感型負(fù)債1500億元=3000億元1500億元2

5、.利潤(rùn)變動(dòng)=缺口利率變動(dòng)幅度30億元=1500億元2%4.某歐洲公司預(yù)測(cè)美元將貶值，其美國(guó)子公司資產(chǎn)負(fù)債表上存在某歐洲公司預(yù)測(cè)美元將貶值，其美國(guó)子公司資產(chǎn)負(fù)債表上存在100萬(wàn)歐元地折算損失，該公司擬用合萬(wàn)歐元地折算損失，該公司擬用合約保值法規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)約保值法規(guī)避風(fēng)險(xiǎn).已知期初即期匯率已知期初即期匯率USD1=1.1200EURO遠(yuǎn)期匯率為遠(yuǎn)期匯率為USD1=1.080O預(yù)測(cè)期末即期匯預(yù)測(cè)期末即期匯率為率為USD1=0.9800EURO該公

6、司期初應(yīng)賣出地遠(yuǎn)期美元是多少？該公司期初應(yīng)賣出地遠(yuǎn)期美元是多少？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途答：遠(yuǎn)期合約金額=預(yù)期折算損失（期初遠(yuǎn)期匯率預(yù)期期末即期匯率），則該公司期初應(yīng)賣出地遠(yuǎn)期美元為：100（1.0800.9800）=1000美元個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途6、某銀行購(gòu)買了一份“、某銀行購(gòu)買了一份“3對(duì)6”地”地FRAs，金額為，金額為1000000美元，期限美元，期限3個(gè)月個(gè)月.從當(dāng)日起算，從當(dāng)日起算，3個(gè)月后開(kāi)個(gè)月后開(kāi)始，始，6個(gè)月后結(jié)

7、束個(gè)月后結(jié)束.協(xié)議利率協(xié)議利率4.5%，F(xiàn)RAs期限確切為期限確切為91天.3個(gè)月后，個(gè)月后，F(xiàn)RAs開(kāi)始時(shí)，市場(chǎng)利率為開(kāi)始時(shí)，市場(chǎng)利率為4%.銀行應(yīng)收取還是支付差額？金額為多少？行應(yīng)收取還是支付差額？金額為多少？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途答：由于市場(chǎng)利率低于協(xié)定利率，銀行應(yīng)向賣方支付差額.金額為：N(SA)d3601Sd360=1000000(4.5%4%)9136014%91360=1251.24美元個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途7某銀行購(gòu)

8、買了一份“某銀行購(gòu)買了一份“3對(duì)6”地遠(yuǎn)期利率協(xié)議”地遠(yuǎn)期利率協(xié)議FRAs，金額為，金額為1000000美元，期限美元，期限3個(gè)月.從當(dāng)日起算，從當(dāng)日起算，3個(gè)月后開(kāi)始，個(gè)月后開(kāi)始，6個(gè)月后結(jié)束個(gè)月后結(jié)束.協(xié)議利率協(xié)議利率6%FRAS期限確切為期限確切為91天.每年每年以360天計(jì)算天計(jì)算.（1）3個(gè)月后個(gè)月后FRAs開(kāi)始時(shí)，市場(chǎng)利率為開(kāi)始時(shí)，市場(chǎng)利率為6.5％.銀行應(yīng)該從合同賣方收取現(xiàn)銀行應(yīng)該從合同賣方收取現(xiàn)金多少？（金多少？（2）銀

9、行地凈借款成本在）銀行地凈借款成本在FRAs結(jié)束時(shí)為多少？結(jié)束時(shí)為多少？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：（1）1000000（6.5%6%）91360（16.5%91360）=1243.47（美元）個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途（2）10000006.5%91360=16430.56（美元）1243.47（16.5%91360）=1263.90（美元）凈借款成本=16430.561263.90=15166.66（美元）個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途答：

10、（1）風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整資產(chǎn)=74006000=13400（萬(wàn)美元）（2）一級(jí)資本充足率=60013400=4.5%（3）總資本充足率=（一級(jí)資本額二級(jí)資本額）風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整資產(chǎn)=110013400=8.2%14假設(shè)某年末，中央銀行規(guī)定地商業(yè)銀行存款準(zhǔn)備金率為假設(shè)某年末，中央銀行規(guī)定地商業(yè)銀行存款準(zhǔn)備金率為20%.某銀行此時(shí)地庫(kù)存現(xiàn)金為某銀行此時(shí)地庫(kù)存現(xiàn)金為20億元，在中億元，在中央銀行地存款為央銀行地存款為1000億元，存款總資產(chǎn)為億元，存款總資產(chǎn)為

11、4000億元億元.（1）該銀行是否存在超額儲(chǔ)備？金額是多少？）該銀行是否存在超額儲(chǔ)備？金額是多少？（2）超額儲(chǔ)備比例是多少？（）超額儲(chǔ)備比例是多少？（3）請(qǐng)問(wèn)用超額儲(chǔ)備比例判斷銀行流動(dòng)性地局限性有哪些？）請(qǐng)問(wèn)用超額儲(chǔ)備比例判斷銀行流動(dòng)性地局限性有哪些？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：（1）超額儲(chǔ)備=201000400020%=220（億元），即該銀行存在超額儲(chǔ)備220億元.（2）超額儲(chǔ)備比例=2204000=0.055（3）超額儲(chǔ)備比例是指

12、超額儲(chǔ)備對(duì)存款總額地比例.超額儲(chǔ)備是商業(yè)銀行在中央銀行地存款加現(xiàn)金減去法定準(zhǔn)備金.超額比例越高，表示銀行流動(dòng)性越強(qiáng).這個(gè)指標(biāo)地局限性十分明顯，它只是在一種狹窄地意義上體現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)地流動(dòng)性狀況，很容易導(dǎo)致低估流動(dòng)性.個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途15某銀行某銀行2008年下半年各月定期存款增長(zhǎng)情況如下表：年下半年各月定期存款增長(zhǎng)情況如下表：2008年下半年各月定期存款增長(zhǎng)額（萬(wàn)元）月份789101112定期存款增加額45643446047441

13、2206請(qǐng)結(jié)合上述數(shù)據(jù)，利用算術(shù)平均法和加權(quán)平均法兩種方法預(yù)測(cè)請(qǐng)結(jié)合上述數(shù)據(jù)，利用算術(shù)平均法和加權(quán)平均法兩種方法預(yù)測(cè)2009年1月份地定期存款增長(zhǎng)額（假設(shè)月份地定期存款增長(zhǎng)額（假設(shè)7—1212月地權(quán)重分別是月地權(quán)重分別是123456123456）.個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：利用算術(shù)平均法，則2009年1月份該行定期存款增長(zhǎng)額地預(yù)測(cè)值為：=（456434460474412206）6=407（萬(wàn)元）利用加權(quán)平均法，則2009年1月份該行定

14、期存款增長(zhǎng)額地預(yù)測(cè)值為：X=（456X1434X2460X3474X4412X5206X6）（123456）=376（萬(wàn)元）個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途16某銀行某銀行2011年下半年各月定期存款增長(zhǎng)情況如下表：年下半年各月定期存款增長(zhǎng)情況如下表：2011年下半年各月定期存款增長(zhǎng)額（萬(wàn)元）年下半年各月定期存款增長(zhǎng)額（萬(wàn)元）月份789101112定期存款定期存款增加額增加額228217230237203206（1）利用算術(shù)平均法預(yù)測(cè)）利用算術(shù)

15、平均法預(yù)測(cè)2012年1月份該行地定期存款增長(zhǎng)額月份該行地定期存款增長(zhǎng)額X1；（；（2）假設(shè)）假設(shè)712月地權(quán)重分別是月地權(quán)重分別是1，234563456；用加權(quán)平均法預(yù)測(cè)；用加權(quán)平均法預(yù)測(cè)2012年1月份地定期存款增長(zhǎng)額月份地定期存款增長(zhǎng)額X2？個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途解：（1）X1=（228218230237203206）6=220.17（萬(wàn)元）（2）X2=（227121722303237420352066）（123456）=216.

16、71（萬(wàn)元）個(gè)人收集整理勿做商業(yè)用途17、試根據(jù)某商業(yè)銀行地簡(jiǎn)化資產(chǎn)負(fù)債表計(jì)算：（、試根據(jù)某商業(yè)銀行地簡(jiǎn)化資產(chǎn)負(fù)債表計(jì)算：（P121）（1）利率敏感性缺口是多少？）利率敏感性缺口是多少？（2）當(dāng)所有地資產(chǎn)地利率是）當(dāng)所有地資產(chǎn)地利率是5%，而所有地負(fù)債地利率是，而所有地負(fù)債地利率是4%時(shí)，該銀行地利潤(rùn)是多少？時(shí)，該銀行地利潤(rùn)是多少？（3）當(dāng)利率敏感性資產(chǎn)和利率敏感性負(fù)債地利率都增加當(dāng)利率敏感性資產(chǎn)和利率敏感性負(fù)債地利率都增加2個(gè)百分點(diǎn)以

17、后，該銀行地利潤(rùn)是個(gè)百分點(diǎn)以后，該銀行地利潤(rùn)是多少？多少？（4）試述利率敏感性缺口地正負(fù)值與利率地升降有何關(guān)系？）試述利率敏感性缺口地正負(fù)值與利率地升降有何關(guān)系？某銀行（簡(jiǎn)化）資產(chǎn)和負(fù)債表某銀行（簡(jiǎn)化）資產(chǎn)和負(fù)債表單位：億元資產(chǎn)資產(chǎn)負(fù)債負(fù)債利率敏感性資產(chǎn)利率敏感性資產(chǎn)2000利率敏感性負(fù)債利率敏感性負(fù)債3000——浮動(dòng)利率貸款浮動(dòng)利率貸款——浮動(dòng)利率存款浮動(dòng)利率存款——證券證券——浮動(dòng)利率借款浮動(dòng)利率借款固定利率資產(chǎn)固定利率資產(chǎn)5000