產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、財(cái)務(wù)重述對審計(jì)意見的影響研究.pdf

1、上市公司發(fā)生財(cái)務(wù)重述意味著很有可能進(jìn)行了盈余管理，這不僅考驗(yàn)了審計(jì)師識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)的能力，更關(guān)系著財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性和準(zhǔn)確性，進(jìn)而影響著廣大投資者的投資判斷。對于發(fā)生財(cái)務(wù)重述的上市公司，其年報(bào)審計(jì)的審計(jì)意見類型對投資者來說具有更為重要的現(xiàn)實(shí)意義。據(jù)統(tǒng)計(jì)，未發(fā)生財(cái)務(wù)重述的上市公司被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的概率微乎其微，因而本文研究審計(jì)意見的對象是在發(fā)生財(cái)務(wù)重述的上市公司這個(gè)范圍內(nèi)。近來我國產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)正在面臨重大的調(diào)整和升級，這正說明了現(xiàn)有的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)在有

2、些方面并不合理。產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)對財(cái)務(wù)重述公司的審計(jì)意見影響如何，財(cái)務(wù)重述的具體指標(biāo)又是如何對審計(jì)意見發(fā)生影響的，能不能有一種簡單的方法讓廣大投資者自己對特定的公司審計(jì)意見有一個(gè)基本的預(yù)判，是值得研究的問題。
　　本文一方面從巨潮資訊網(wǎng)上手工搜集2013年發(fā)生財(cái)務(wù)重述的深市A股上市公司為樣本，并判斷出財(cái)務(wù)重述的相關(guān)指標(biāo)，并從CSMAR數(shù)據(jù)庫獲取這些公司審計(jì)意見和產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)等數(shù)據(jù)，進(jìn)而提出假設(shè)，設(shè)計(jì)模型，以審計(jì)意見為被解釋變量，以產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、財(cái)

3、務(wù)重述數(shù)目、財(cái)務(wù)重述性質(zhì)、財(cái)務(wù)重述方向等為解釋變量，研究產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、財(cái)務(wù)重述數(shù)目、財(cái)務(wù)重述性質(zhì)、財(cái)務(wù)重述方向等與審計(jì)意見的關(guān)系。另一方面圍繞著產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)與財(cái)務(wù)重述，結(jié)合審計(jì)意見各方面的影響因素（包括公司規(guī)模、股權(quán)結(jié)構(gòu)、審計(jì)師地緣聯(lián)系、是否連續(xù)發(fā)生虧損等）對審計(jì)意見的預(yù)期提出一個(gè)打分系統(tǒng)，試圖針對發(fā)生財(cái)務(wù)重述的上市公司能夠用一個(gè)較為簡單的模型，讓投資者能夠通過簡單的分析計(jì)算，對特定的上市公司的審計(jì)意見有一個(gè)預(yù)判，以此作為投資者的一個(gè)參考。為檢

4、驗(yàn)這個(gè)系統(tǒng)，本文選取兩個(gè)在2013年發(fā)生財(cái)務(wù)重述的公司航天長峰和深國商，綜合考慮各方面因素，對其使用審計(jì)意見打分系統(tǒng)來進(jìn)行驗(yàn)證。
　　研究結(jié)果表明，財(cái)務(wù)重述性質(zhì)涉及核心以及財(cái)務(wù)重述項(xiàng)目數(shù)較多使得審計(jì)意見更傾向于非標(biāo)準(zhǔn)，當(dāng)引入產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)這一變量之后，發(fā)現(xiàn)民營企業(yè)更有可能被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見，且財(cái)務(wù)重述對審計(jì)意見的影響仍然存在。當(dāng)考慮財(cái)務(wù)重述與產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)相關(guān)性時(shí)發(fā)現(xiàn)，它們的交互項(xiàng)并不顯著，說明二者對審計(jì)意見的影響是相互獨(dú)立的。由此可以從財(cái)