基于KLR的金融安全預(yù)警指標研究.pdf

1、20世紀90年代以來，全球經(jīng)濟一體化進程逐漸推進，國際間資本流動不斷加速，金融安全面臨愈發(fā)嚴峻的挑戰(zhàn)。面對不確定的全球金融安全環(huán)境，為保證我國經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，有必要構(gòu)造適合我國國情的金融安全預(yù)警指標體系。同時，本研究將為其它新興經(jīng)濟體的金融安全保障提供借鑒與參考。
　　在綜述金融安全及其預(yù)警理論的基礎(chǔ)上，分析對比了FR模型、STV模型和KLR模型等國外金融安全預(yù)警模型的構(gòu)建、特征及其預(yù)警效果，然后對KLR模型金融安全預(yù)警的有效性

2、進行了實證檢驗。檢驗結(jié)果表明，KLR模型能夠識別部分新興市場國家的金融安全問題，但并不能很好地檢測我國潛在的貨幣危機或金融危機?；诖?，在分析目前我國金融系統(tǒng)中蘊含風險的基礎(chǔ)上，對傳統(tǒng)KLR模型進行改進設(shè)計，以國內(nèi)十家上市銀行為樣本搜集微觀金融機構(gòu)數(shù)據(jù)，結(jié)合GDP等宏觀經(jīng)濟數(shù)據(jù)，借助MATLAB程序?qū)崿F(xiàn)指標選取、區(qū)分相應(yīng)指標為安全預(yù)警的先行或同步指標，構(gòu)建了適應(yīng)我國現(xiàn)階段國情的金融安全預(yù)警指標體系。改進后的預(yù)警結(jié)果顯示，我國金融安全狀況